后beps時(shí)代我國(guó)資本弱化稅收管理問(wèn)題研究

1、運(yùn)用關(guān)聯(lián)交易避稅是跨國(guó)企業(yè)追求利潤(rùn)最大化的重要手段。近年來(lái)，跨國(guó)企業(yè)在關(guān)聯(lián)企業(yè)之間融資交易進(jìn)行避稅安排已成為普遍現(xiàn)象。其中，運(yùn)用資本弱化進(jìn)行避稅安排的問(wèn)題更為突出。OECD 把源自于集團(tuán)內(nèi)債務(wù)的稅基侵蝕和利潤(rùn)轉(zhuǎn)移（BEPS）風(fēng)險(xiǎn)稱為“圍繞著利息扣除的主要稅收政策關(guān)注點(diǎn)”，并于近年來(lái)多次發(fā)布關(guān)于關(guān)聯(lián)融資交易的指導(dǎo)性文件，指導(dǎo)各國(guó)建立和完善關(guān)聯(lián)融資交易的管理制度。后 BEPS 時(shí)代加強(qiáng)資本弱化管理已成為當(dāng)前各國(guó)稅務(wù)機(jī)關(guān)規(guī)范關(guān)聯(lián)融資交易稅收管

2、理的重點(diǎn)。一、我國(guó)資本弱化稅收管理制度現(xiàn)狀及存在的問(wèn)題 一、我國(guó)資本弱化稅收管理制度現(xiàn)狀及存在的問(wèn)題（一）我國(guó)資本弱化稅收管理制度現(xiàn)狀資本弱化是指企業(yè)通過(guò)多借債的方式，增加稅前扣除的貸款利息，降低企業(yè)的稅收成本。我國(guó)于 2008 年正式引入反資本弱化條款。2008 年開始實(shí)施的《企業(yè)所得稅法》及其實(shí)施條例，借鑒國(guó)際慣例專門規(guī)定了特別納稅調(diào)整條款，確立了我國(guó)企業(yè)所得稅的反避稅制度。《企業(yè)所得稅法》第四十六條明確規(guī)定，企業(yè)從其關(guān)聯(lián)方接受的債

3、權(quán)性投資與權(quán)益性投資的比例超過(guò)規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)而發(fā)生的利息支出，不得在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)扣除。同年，財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局頒布的《關(guān)于企業(yè)關(guān)聯(lián)方利息支出稅前扣除標(biāo)準(zhǔn)有關(guān)稅收政策問(wèn)題的通知》（財(cái)稅〔2008〕121 號(hào)）對(duì)關(guān)聯(lián)企業(yè)間借款利息在企業(yè)所得稅前的扣除問(wèn)題作出了具體規(guī)定，明確了利息扣除限額。通知規(guī)定，在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)，企業(yè)實(shí)際支付給關(guān)聯(lián)方的利息支出，不超過(guò)規(guī)定比例和稅法及其實(shí)施條例有關(guān)規(guī)定計(jì)算的部分，準(zhǔn)予扣除，超過(guò)的部分不得在發(fā)生當(dāng)期和

4、以后年度扣除。企業(yè)接受關(guān)聯(lián)方債權(quán)性投資與其權(quán)益性投資比例為：金融企業(yè) 5∶1，其他企業(yè) 2∶1。2009 年，國(guó)家稅務(wù)總局發(fā)布《特別納稅調(diào)整實(shí)施辦法 ( 試行 )》( 國(guó)稅發(fā)〔2009〕2 號(hào) )，其中第九章“資本弱化管理”就不得在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)扣除的利息支出的計(jì)算、關(guān)聯(lián)債權(quán)投資與權(quán)益性投資的內(nèi)容、利息支出的范圍、不得扣除利息如何在關(guān)聯(lián)方之間分配等問(wèn)題作出了明確規(guī)定。由此，我國(guó)搭建了以固定比例法為主，以獨(dú)立交易原則為輔的資本弱化稅

5、收管理制度框架。即對(duì)關(guān)聯(lián)企業(yè)相互借貸產(chǎn)生的利息費(fèi)用設(shè)置了固定的債權(quán)投資與權(quán)益投資比例（以下簡(jiǎn)稱“債資比”）扣除限額，如果企業(yè)的關(guān)聯(lián)債資比不符合固定扣除限額的要求，但能證明其關(guān)聯(lián)債資比符合獨(dú)立交易原則，也可以不對(duì)其進(jìn)行調(diào)整。（二）我國(guó)資本弱化稅收管理制度存在的問(wèn)題起步較晚，在實(shí)際管理中我國(guó)稅務(wù)機(jī)關(guān)在處理一些復(fù)雜的新型關(guān)聯(lián)融資交易時(shí)缺乏判斷經(jīng)驗(yàn)，使跨國(guó)企業(yè)有機(jī)可乘。另外，由于缺乏對(duì)價(jià)值鏈整體情況的了解和分析，稅務(wù)機(jī)關(guān)無(wú)法對(duì)融資交易的功能進(jìn)行

6、準(zhǔn)確判定，從而使得對(duì)關(guān)聯(lián)融資性質(zhì)的判定存在一定困難。二、國(guó)外資本弱化稅收管理制度借鑒 二、國(guó)外資本弱化稅收管理制度借鑒（一）各國(guó)對(duì)安全港規(guī)則的運(yùn)用安全港規(guī)則是各國(guó)對(duì)資本弱化最常使用的管理方式。安全港規(guī)則也被稱為固定比例法，即企業(yè)的法定資本結(jié)構(gòu)比例是保證企業(yè)自由安排債務(wù)和資本結(jié)構(gòu)的安全范圍，在該比例內(nèi)，債務(wù)資本的利息支出可以稅前扣除，超過(guò)該范圍的債務(wù)利息支出則需要比照權(quán)益資本的收益計(jì)算繳納企業(yè)所得稅。各國(guó)對(duì)安全港規(guī)則的具體運(yùn)用也有所不同。

7、比如，美國(guó)的利息扣除采用“雙重扣除標(biāo)準(zhǔn)”，企業(yè)的利息支出稅前扣除必須滿足兩個(gè)標(biāo)準(zhǔn)：一是企業(yè)在一個(gè)納稅年度末的債務(wù)與權(quán)益資本比例不能超過(guò) 1.5∶1；二是企業(yè)支出的利息需要小于當(dāng)年利息扣除額度，當(dāng)年利息扣除額度等于企業(yè)應(yīng)納所得稅的 50%加前一年結(jié)轉(zhuǎn)余額。法國(guó)與美國(guó)設(shè)立了同為 1.5∶1 的債資比，與美國(guó)不同的是，法國(guó)設(shè)置了浮動(dòng)利率上限，企業(yè)允許扣除的利息支出的利率不得超過(guò)私人企業(yè)發(fā)行債券的平均年利率。與美國(guó)相比，德國(guó)的安全港規(guī)則更為嚴(yán)格

8、，德國(guó)法律規(guī)定的債資比從原來(lái)的 3∶1 下降到 3∶2。此外，澳大利亞、日本、加拿大、南非、新西蘭、韓國(guó)、西班牙等國(guó)均采用 3∶1 的債資比。在實(shí)際稅收征管中，安全港規(guī)則的優(yōu)點(diǎn)非常顯著。由于采用固定比例的方式，實(shí)際征管操作中剛性透明。安全港規(guī)則的關(guān)鍵在于對(duì)債務(wù)資本和權(quán)益資本的判定。隨著融資借貸的發(fā)展，債務(wù)資本的存在形式逐漸多樣化，如果對(duì)跨國(guó)企業(yè)債務(wù)資本認(rèn)定有誤就可能造成混合錯(cuò)配的問(wèn)題。為了應(yīng)對(duì)這一問(wèn)題，美國(guó)細(xì)化了企業(yè)貸款的五種類型，即一