我國財險公司資產(chǎn)負債管理優(yōu)化之研究.pdf

1、中國自1980年恢復國內(nèi)保險業(yè)務以來，保險業(yè)得到了迅速發(fā)展，但是與國外發(fā)達國家相比還存在巨大差距，要保證民族保險業(yè)健康、穩(wěn)定、持續(xù)發(fā)展，加快縮短與國外的競爭差距，就必須站在一個先進的理論和技術平臺實現(xiàn)跨越式發(fā)展。資產(chǎn)負債管理是現(xiàn)代金融管理的核心內(nèi)容，目前國外許多知名保險公司公司已將它視為企業(yè)核心競爭力的象征。如果我們能盡快掌握并突破這一關鍵領域，那么勢必對提升我國保險業(yè)的整體水平和國際競爭力具有極其重要的作用。 本文首先對我國財

2、產(chǎn)保險業(yè)的資產(chǎn)負債管理現(xiàn)狀進行了深入分析，明確指出我國財險業(yè)資產(chǎn)負債管理仍處于初級階段--即主要是以管理利率風險為主。但現(xiàn)代資產(chǎn)負債管理的思想是更加強調一種企業(yè)的整體規(guī)劃和全局配合，它以股東財富價值最大化為目標，將資產(chǎn)負債管理視為一個復雜的系統(tǒng)工程，通過對金融機構表內(nèi)外資產(chǎn)負債的類型、數(shù)量、期限、風險進行選擇和控制，從總量和結構兩個方面實施動態(tài)的最優(yōu)化管理。因此本文提出以多目標規(guī)劃方法對國內(nèi)財險公司進行資產(chǎn)負債管理的優(yōu)化研究，試圖以先進

3、的理論和技術來進行財險公司的資產(chǎn)負債管理，即討論了國內(nèi)財險公司在經(jīng)營過程中所面臨的內(nèi)部以及外部的各種約束以及所追求的經(jīng)營目標，并以一定的數(shù)學符號進行量化來建立優(yōu)化模型，將約束條件和經(jīng)營目標一一表示，在約束條件限制下追求目標函數(shù)的最優(yōu)化。然后則是根據(jù)所建立之模型選取中國人保財險公司進行個案研究，以此來說明本文模型如何使用以及如何對實證結果進行分析得出結論，而且筆者對實證結果進行償付能力的檢驗，將償付能力監(jiān)管與財險公司的資產(chǎn)負債管理相結合，