金融衍生工具習(xí)題

1、單選1、具有無固定場所、較少的交易約束規(guī)則，以及在某種程度上更為國際化特征的市場是指（B）。A.場內(nèi)交易B.場外交易C.自動配對系統(tǒng)D.自由交易2、通過同時在兩個或兩個以上的市場進(jìn)行交易，而獲得沒有任何風(fēng)險的利潤的參與者是（C）A.保值者B.投機(jī)者C.套利者D.經(jīng)紀(jì)人3.金融衍生工具最主要、也是一切功能得以存在的基礎(chǔ)功能是指（A）。A.轉(zhuǎn)化功能B.定價功能C.規(guī)避風(fēng)險功能D.盈利功能E.資源配置功能4、1972年12月，諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獎獲

2、得者（A）的一篇題為《貨幣需要期貨市場》的論文為貨幣期貨的誕生奠定了理論基礎(chǔ)。A.米爾頓弗里德曼（MiltonFriedman）B.費(fèi)雪和布萊克（FisherBlack）C.默頓和斯克爾斯（MyronScholes）D.約翰納什（JohnNash5、（D）是20世紀(jì)80年代以來國際資本市場的最主要特征之一。A.金融市場資本化B.金融市場國際化C.金融市場創(chuàng)新化D.金融市場證券化6、合約中規(guī)定的未來買賣標(biāo)的物的價格稱為（B）A.即期價格B

3、.遠(yuǎn)期價格C.理論價格D.實際價格7.遠(yuǎn)期利率協(xié)議的買方相當(dāng)于（A）A.名義借款人B.名義貸款人C.實際借款人D.實際貸款人8.遠(yuǎn)期利率協(xié)議成交的日期為（D）A.結(jié)算日B.確定日C.到期日D.交易日9.遠(yuǎn)期利率是指（B）A.將來時刻的將來一定期限的利率B.現(xiàn)在時刻的將來一定期限的利率C.現(xiàn)在時刻的現(xiàn)在一定期限的利率D.過去時刻的過去一定期限的利率10.（B）的遠(yuǎn)期期限是從未來某個時點開始算的。A.直接遠(yuǎn)期外匯合約B.遠(yuǎn)期外匯綜合協(xié)議C.

4、遠(yuǎn)期利率協(xié)議D.遠(yuǎn)期股票合約11、遠(yuǎn)期外匯綜合協(xié)議與遠(yuǎn)期利率協(xié)議的相似之處為（B）A.標(biāo)價方式都是mnB.兩者都有四個時點C.名義本金均不交換D.兩者保值和投機(jī)的目標(biāo)都是一國利率的綜合水平12.遠(yuǎn)期合約的遠(yuǎn)期價格和交割價格是兩個概念，遠(yuǎn)期價格可能大于、小于、等約的價差A(yù).BB.BC.BD.B21..條件同上題，在蝶式套利中，對于前買近后賣近的方式，實際贏利為（B）；對于前賣近后買近的方式而言，實際贏利為（C）A.B.C.D.22.在相關(guān)

5、商品套利中，若兩種商品期貨的價差為正，當(dāng)預(yù)計價差擴(kuò)大時，可采用的策略是（B）A.入市時，賣出價高商品期貨，同時買進(jìn)價低的商品期貨B.入市時，買進(jìn)價高商品期貨，同時賣出價低的商品期貨C.入市時，賣出價高商品期貨，是否買進(jìn)不確定D.入市時，買進(jìn)價低商品期貨，是否賣出不確定長期國庫券期貨的最小報價單位為：（C）ABCD23.股票指數(shù)期貨合約的種類較多，都以合約的標(biāo)的指數(shù)的點數(shù)報價，合約的價格是由這個點數(shù)與一個固定的金額相乘而得。標(biāo)準(zhǔn)普爾500

6、種股票指數(shù)期貨合約的價格是當(dāng)時指數(shù)的多少倍：（C）A100B200C250D50024.5月，一個投資者以0.6940的價格買入100手6月瑞士法郎期貨合約。一周后，美元貶值，6月瑞士法郎期貨合約的價格變?yōu)?.6960，該投資者將合約賣出平倉。其損益情況為：（C）A15000美元B20000美元C25000美元D30000美元25.2001年8月15日，某國際投資銀行預(yù)測美元對日元會貶值，該公司決定進(jìn)行投機(jī)交易。當(dāng)日現(xiàn)匯匯率（即期匯率）