一般證券從業(yè)資格考試——金融市場基礎(chǔ)知識

1、14848金融市場基礎(chǔ)知識第一章金融市場體系第一節(jié)全球金融體系一、金融市場的概念一、金融市場的概念金融市場是指以金融資產(chǎn)為交易對象金融資產(chǎn)為交易對象，以金融資產(chǎn)的供給方和需求方為交易主體供給方和需求方為交易主體形成的交易機制及其關(guān)系的總和，廣而言之，是實現(xiàn)貨幣借貸和資金融通、辦理各種票據(jù)和有價證券交易活動的市場。比較完善的金融市場定義是：金融市場是交易金融資產(chǎn)并確定金金融市場是交易金融資產(chǎn)并確定金融資產(chǎn)融資產(chǎn)價格價格的一種的一種機制機制

2、。二、金融市場的分類二、金融市場的分類交易期限1.貨幣貨幣市場貨幣市場又稱短期短期資金市場、短期金融市場，是指期限在1年以內(nèi)年以內(nèi)的貨幣資金融通市場。其主要包括同業(yè)拆借市場、票據(jù)市場、國庫券市場、回購同業(yè)拆借市場、票據(jù)市場、國庫券市場、回購協(xié)議市場、大額可轉(zhuǎn)換定期存單市場協(xié)議市場、大額可轉(zhuǎn)換定期存單市場等。2.資本資本市場資本市場又稱長期長期資金市場、長期金融市場，是指期限在1年以上年以上的金融資產(chǎn)交易的市場，包括以債券和股票為主的有價

3、證券市場和銀行中長期存貸款市場。通常，資本市場主要指的是債券債券市場和市場和股票股票市場市場。交易層次可分為發(fā)行發(fā)行市場和流通流通市場成立后是否立即交割可分為現(xiàn)貨現(xiàn)貨市場和期貨期貨市場交易具體對象可分為票據(jù)票據(jù)市場、證券證券市場、金融衍生品金融衍生品市場、外匯外匯市場、黃金黃金市場、保險市場等金融活動范圍可分為國內(nèi)國內(nèi)金融市場和國際國際金融市場交易場所特征按交易場所的特征不同金融市場可分為有形有形市場和無形無形市場市場服務對象按市場服務

4、的對象不同，金融市場可分為主板主板市場和二板二板市場價格形成機制按價格形成機制的不同，金融市場可分為競價競價市場和議價議價市場。融資方式按融資方式的不同，金融市場可分為直接融資直接融資市場和間接融資間接融資市場三、影響金融市場的主要因素三、影響金融市場的主要因素(1)經(jīng)濟經(jīng)濟因素。影響金融市場的經(jīng)濟因素具體包括經(jīng)濟環(huán)境的變化、放松管制與加強管制兩種經(jīng)濟哲學的交替、世界貨幣制度的影響。(2)法律法律因素。(3)市場市場因素。(4)技術(shù)技術(shù)

5、因素。四、金融市場的特點四、金融市場的特點34848國境內(nèi)設(shè)立的商業(yè)銀行、城市信用合作社、農(nóng)村信用合作社等吸收公眾存款吸收公眾存款的金融機構(gòu)、非銀行金融機構(gòu)以及政策性銀行證券業(yè)證券業(yè)指從事證券發(fā)行和交易服務證券發(fā)行和交易服務的專門行業(yè)，是證券市場的基本組成要素之一，主要由證券交易所、證券公司、證券業(yè)協(xié)會及金融機構(gòu)組成保險業(yè)保險業(yè)是指將通過契約契約形式集中起來的資金，用以補償補償被保險人的經(jīng)濟利益業(yè)務的行業(yè)信托業(yè)信指委托人基于對受托人的信

6、任，將其財產(chǎn)權(quán)委托給受托人信任，將其財產(chǎn)權(quán)委托給受托人，由受托人按委托人的意愿以自己的名義，為受益人的利益或者特定目的，進行管理或者處分的行為四、我國金融市場四、我國金融市場“一行三會一行三會”的監(jiān)管架構(gòu)的監(jiān)管架構(gòu)“一行三會”是國內(nèi)金融界對中國人民銀行、中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會、中國證券監(jiān)督管理委員會和中國保險監(jiān)督管理委員會，這四家中國的金融監(jiān)管部門的簡稱，此種叫法最早起源于2003年，“一行三會一行三會”構(gòu)成了中國金融業(yè)分業(yè)監(jiān)管的格局

7、。構(gòu)成了中國金融業(yè)分業(yè)監(jiān)管的格局。“一行三會一行三會”均實行垂直均實行垂直管理。管理。中國人民銀行中國人民銀行，簡稱央行，是中華人民共和國的中央銀行中央銀行，也是中華人民共和國國務院的組成部門國務院的組成部門之一。在國務院領(lǐng)導下，制定制定和執(zhí)行執(zhí)行貨幣政策貨幣政策，防范和化解金融風險，維護金融穩(wěn)定。中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會簡稱“中國銀監(jiān)會”或“銀監(jiān)會”，成立于2003年4月25日，是國務院直屬正部級事業(yè)單位。根據(jù)國務院授權(quán)，統(tǒng)一監(jiān)督管理

8、銀行、金融資產(chǎn)管理公司、統(tǒng)一監(jiān)督管理銀行、金融資產(chǎn)管理公司、信托投資公司及其他存款類金融機構(gòu)信托投資公司及其他存款類金融機構(gòu)，維護銀行業(yè)的合法、穩(wěn)健運行中國證券監(jiān)督管理委員會中國證監(jiān)會為國務院直屬正部級事業(yè)單位，成立于1992年，年，依照法律、法規(guī)和國務院授權(quán)，統(tǒng)一監(jiān)督管理全國證券期貨市場統(tǒng)一監(jiān)督管理全國證券期貨市場，維護證券期貨市場秩序，保障其合法運行；垂直領(lǐng)導全國證券期貨監(jiān)管機構(gòu)，對證券期貨市場實行集中統(tǒng)一監(jiān)管；管理有關(guān)證券公司的領(lǐng)

9、導班子和領(lǐng)導成員中國保險監(jiān)督管理委員會（簡稱“中國保監(jiān)會”）成立于1998年11月18日，是國務院直屬正部級事業(yè)單位五、中央銀行的主要職能五、中央銀行的主要職能（一）中央銀行的性質(zhì)中央銀行是一國最高的貨幣金融管理機構(gòu)最高的貨幣金融管理機構(gòu)，在各國金融體系中居于主導主導地位。當代各國的中央銀行均居于本國金融體系的領(lǐng)導和核心領(lǐng)導和核心地位，其主要任務是制定和實施國家金融政策，并代表國家監(jiān)督和管理全國金融業(yè)。（二）中央銀行的職能發(fā)行發(fā)行的銀行