銀行信貸資產(chǎn)組合信用風(fēng)險(xiǎn)測量模型分析.pdf

1、風(fēng)險(xiǎn)測量的建模和管理技術(shù)是銀行的核心競爭力之一,在加入WTO后,國內(nèi)商業(yè)銀行與國外銀行的競爭中的主要差距將體現(xiàn)在風(fēng)險(xiǎn)管理水平上.而運(yùn)用VaR方法對信貸資產(chǎn)組合進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理已成為國際銀行界最主要的風(fēng)險(xiǎn)管理方法,但通過對當(dāng)前比較知名的模型的比較分析發(fā)現(xiàn),模型大都采用蒙特卡洛模擬在VaR框架內(nèi)計(jì)算最大損失.然而這種方法存在問題是,通常會產(chǎn)生很大的計(jì)算負(fù)荷,并且不能涵蓋特定信用風(fēng)險(xiǎn)的各個方面.本文目的在于提供一種簡單的模型方法來迅速、準(zhǔn)確地估計(jì)

2、銀行信貸資產(chǎn)信用風(fēng)險(xiǎn)的最大損失值和VaR.圍繞這條主線,首先分析了信用風(fēng)險(xiǎn)測量模型應(yīng)用的現(xiàn)實(shí)背景,包括對信用風(fēng)險(xiǎn)測量技術(shù)發(fā)展歷程的簡要回顧,新巴塞爾協(xié)議有關(guān)信用風(fēng)險(xiǎn)測量技術(shù)的相關(guān)規(guī)定.之后文章對模型建立的理論基礎(chǔ)進(jìn)行了論述,文中所介紹的VaR的基本思想和計(jì)算方法、基于兩種模型的信用風(fēng)險(xiǎn)損失的定義等分別構(gòu)成了模型的思想基礎(chǔ)和技術(shù)基礎(chǔ).在建模過程中,文章還對模型所必須的基本定義、參數(shù)及其假定、重要參數(shù)值的獲得途徑等作了必要的論述,而后的模型