商業(yè)銀行資產(chǎn)資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露監(jiān)管資本計(jì)量指引

1、1商業(yè)銀行資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露監(jiān)管資本計(jì)量指引商業(yè)銀行資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露監(jiān)管資本計(jì)量指引（第4次征求意見(jiàn)稿）、、、總則、、、為規(guī)范商業(yè)銀行資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露的監(jiān)管資本計(jì)量，加強(qiáng)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理，根據(jù)《中華人民共和國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理法》、《中華人民共和國(guó)商業(yè)銀行法》等法律法規(guī)，制定本指引。、、、本指引適用于《中國(guó)銀行業(yè)實(shí)施新資本協(xié)議指導(dǎo)意見(jiàn)》確定的新資本協(xié)議銀行和自愿實(shí)施新資本協(xié)議的其他商業(yè)銀行在資產(chǎn)證券化交易中所產(chǎn)生的銀行賬戶(hù)信用風(fēng)

2、險(xiǎn)暴露的監(jiān)管資本計(jì)量。、、、本指引所稱(chēng)資產(chǎn)證券化交易包括傳統(tǒng)型資產(chǎn)證券化、合成型資產(chǎn)證券化以及兼具兩種類(lèi)型共同特點(diǎn)的資產(chǎn)證券化交易。前款所稱(chēng)傳統(tǒng)型資產(chǎn)證券化是指基礎(chǔ)資產(chǎn)的現(xiàn)金流用以支付至少兩個(gè)不同信用風(fēng)險(xiǎn)檔次的證券的交易結(jié)構(gòu)。償付投資者的現(xiàn)金流來(lái)源于基礎(chǔ)資產(chǎn)，而非發(fā)起機(jī)構(gòu)的負(fù)債。前款所稱(chēng)合成型資產(chǎn)證券化是指基礎(chǔ)資產(chǎn)的信用風(fēng)險(xiǎn)通過(guò)信用衍生工具或者保證全部或部分轉(zhuǎn)移給投資者的資產(chǎn)證券化交易。該交易結(jié)構(gòu)中至少具有兩個(gè)不同信用風(fēng)險(xiǎn)檔次的證券。信

3、用衍生工具包括資3在銀行對(duì)部分證券化基礎(chǔ)資產(chǎn)使用信用風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部評(píng)級(jí)法計(jì)算資本要求，而對(duì)其他基礎(chǔ)資產(chǎn)使用其他方法計(jì)算資本要求的情況下，如果使用信用風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部評(píng)級(jí)法的資產(chǎn)所占比重較大，則應(yīng)使用資產(chǎn)證券化內(nèi)部評(píng)級(jí)法計(jì)算資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露的資本要求，否則應(yīng)使用資產(chǎn)證券化標(biāo)準(zhǔn)法計(jì)算資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露的資本要求。在證券化基礎(chǔ)資產(chǎn)沒(méi)有相應(yīng)內(nèi)部評(píng)級(jí)法計(jì)算資本要求的情況下，發(fā)起機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)使用資產(chǎn)證券化標(biāo)準(zhǔn)法計(jì)算資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露的資本要求；獲準(zhǔn)使用信用風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部

4、評(píng)級(jí)法的投資機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)使用評(píng)級(jí)基礎(chǔ)法計(jì)算資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露的資本要求。、、、在將資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露從資本中扣減的情況下，應(yīng)當(dāng)首先從需要扣減的資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露中扣除專(zhuān)門(mén)針對(duì)該資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露所計(jì)提的準(zhǔn)備，然后再?gòu)暮诵馁Y本和附屬資本中分別扣減扣除該項(xiàng)準(zhǔn)備后的資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露的50％。商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)從核心資本中全額扣減在資產(chǎn)證券化交易中出現(xiàn)的銷(xiāo)售利得，從核心資本和附屬資本中分別扣減扣除銷(xiāo)售利得后的增信拆息債券的50％。、、、如果同一商業(yè)銀行