通貨緊縮對我國壽險供求的影響及對策分析.pdf

1、我國人壽保險業(yè)從二十世紀(jì)八十年代恢復(fù)以來，發(fā)生了翻天覆地的變化，壽險密度和壽險深度都取得了飛躍的進(jìn)步，作為世界第一大人口的發(fā)展中國家，我國人壽保險發(fā)展的潛力巨大，只要保證其健康可持續(xù)發(fā)展，相信它會在經(jīng)濟(jì)、政治和社會生活中扮演著越來越重要的角色。然而壽險業(yè)的發(fā)展會受到許多因素的影響，其中之一便是通貨緊縮的影響，縱觀世界壽險業(yè)，因通貨緊縮發(fā)生而導(dǎo)致壽險公司破產(chǎn)的情況并不少見，日本上世紀(jì)末泡沫經(jīng)濟(jì)破滅以后，陷入了長期的伴隨經(jīng)濟(jì)衰退的惡性通貨緊

2、縮中，在此期間便有7家壽險公司因償付能力不足而連續(xù)破產(chǎn)。2005年7月23日，國務(wù)院發(fā)展研究中心宏觀經(jīng)濟(jì)研究部副部長魏加寧在一次論壇上強調(diào)“中國宏觀調(diào)控應(yīng)汲取日本泡沫經(jīng)濟(jì)教訓(xùn)?！?'1>他之所以提出該觀點在于從表象上來看中國當(dāng)前的形勢與日本20世紀(jì)80年代中期開始的泡沫經(jīng)濟(jì)出現(xiàn)了驚人的相似，目前中國壽險業(yè)的特征與當(dāng)時的日本也具有相似之處，這不能不引發(fā)我們的思考。 在此背景下，本文從壽險的特征、職能出發(fā)，以壽險供求理論為分析工具，

3、研究通貨緊縮對壽險供求的影響，在該理論基礎(chǔ)上，再運用比較分析的方法，總結(jié)出通貨緊縮對中日壽險供求的影響的不同點與相似點，提出我國壽險業(yè)仍存在易受通貨緊縮影響的特征，初步提出了我國壽險業(yè)防范通貨緊縮的具體策略。 本文由前言和四大部分組成，其基本的思路安排如下： 第一部分，前言。這一部分對本文的研究目的及意義，相關(guān)研究概念界定及需要交待的問題，研究現(xiàn)狀及文獻(xiàn)綜述，基本研究方法進(jìn)行了闡述。 第二部分，壽險供求與通貨緊縮

4、。這一章主要是為之后的研究奠定理論指導(dǎo)，共包含了兩個方面的內(nèi)容。第一方面是對通貨緊縮的相關(guān)概述。在對通貨緊縮的定義及分類進(jìn)行了界定的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步分析了良性通貨緊縮與惡性通貨緊縮對經(jīng)濟(jì)所產(chǎn)生的影響不同，并總結(jié)闡述了國家治理惡性通貨緊縮的一般對策；第二方面是對壽險及其供求的相關(guān)概述。要研究通貨緊縮對壽險供求的影響，必須立足于壽險自身的特點，因而首先通過對壽險的概念、種類、特征、職能等幾方面的闡析，論證了壽險若不加強防范易遭受通貨緊縮影響的

5、結(jié)論。緊接著總結(jié)了壽險供求的概念與影響因素，這為第四章提出相應(yīng)對策奠定了理論基礎(chǔ)。第三部分，通貨緊縮對壽險供求影響的一般分析。這一章運用供求理論分析了通貨緊縮對壽險供求的影響。首先，分別從收入效應(yīng)、價格效應(yīng)、替代效應(yīng)三個方面闡析了通貨緊縮對壽險需求的影響，為分析通貨緊縮對我國需求的影響及其對策提供了有力的理論支持。其次，從壽險價格、融資收益、償付能力三個方面分析通貨緊縮對壽險供給產(chǎn)生影響，通過分析得出在三方面的綜合作用下最終導(dǎo)致了壽險供

6、給的減少。最后，在前面分析的基礎(chǔ)上研究了通貨緊縮對壽險市場均衡的影響，論證了通貨緊縮將導(dǎo)致壽險產(chǎn)品在更高的價格水平上形成更少的均衡數(shù)量。 第四部分，通貨緊縮對中日壽險供求的影響與啟示。這一部分從實證上分析了通貨緊縮對壽險供求的影響。首先分析通貨緊縮對日本壽險供求的影響，得出即使日本這樣的壽險大國，惡性通貨緊縮也對它產(chǎn)生了巨大的負(fù)而影響。其次分析了1998年的通貨緊縮對我國壽險供求的影響。緊接著比較分析通貨緊縮對中日壽險供求影響的

7、不同及其原因，并且提出中國壽險業(yè)仍然存在易受通貨緊縮影響的特征，需要嚴(yán)加防范，最后得出了通貨緊縮下的日本壽險危機(jī)對我國的啟示。 第五部分，我國壽險業(yè)防范通貨緊縮風(fēng)險的對策。這一部分在分析我國壽險易受通貨緊縮影響特點的基礎(chǔ)上，從壽險公司的相關(guān)內(nèi)部經(jīng)營和管理、刺激與促進(jìn)通貨緊縮下的壽險需求、完善壽險業(yè)的相關(guān)監(jiān)管三個方面提出了我國防范通貨緊縮風(fēng)險對壽險供求影響的對策。 本文的主要創(chuàng)新在于： 第一，在論文選題上，首先，本

8、文不是從通貨膨脹的視角分析，而是從通貨緊縮的視角進(jìn)行探討。由于我國特殊的經(jīng)濟(jì)發(fā)展歷程，此前經(jīng)濟(jì)處于通貨緊縮的時間相對較少，特別是目前我國還處于通貨膨脹的狀況，因而學(xué)術(shù)界從通貨膨脹探討其影響的較多，而從通貨緊縮的視角探討其對我國壽險影響的鮮見。事實上通貨緊縮是個世界性問題，是現(xiàn)代市場經(jīng)濟(jì)中一個相當(dāng)普遍的現(xiàn)象，因而通貨緊縮風(fēng)險對壽險的影響不容忽視，特別是我國壽險業(yè)存在易遭受通貨緊縮影響的特征，一旦我國發(fā)生似日本的惡性通貨緊縮，那么將會對我國

9、的壽險業(yè)的發(fā)展產(chǎn)生很大影響。其次，筆者沒有就通貨緊縮對壽險的影響泛泛而談，而是針對性地分析通貨緊縮對壽險供求的影響。在保險理論界及經(jīng)濟(jì)學(xué)界，對壽險供給或通貨緊縮有相當(dāng)多的論述，將兩者結(jié)合起來的系統(tǒng)性研究在國內(nèi)幾乎是一片空白，少數(shù)的相關(guān)研究也僅是概括性的介紹，缺乏系統(tǒng)性，可以說這是一個新的研究內(nèi)容，本文的選題具有一定創(chuàng)新性和的前瞻性。第二，從保險理論出發(fā)，觸及經(jīng)濟(jì)學(xué)、金融學(xué)、管理學(xué)及相關(guān)法律和監(jiān)管理論等，運用了跨學(xué)科研究的方法，初步地較為