我國(guó)上市中小商業(yè)銀行公司治理對(duì)績(jī)效影響的研究.pdf

1、中小商業(yè)銀行通過(guò)不斷的努力和變革，在經(jīng)營(yíng)管理和治理結(jié)構(gòu)等方面都取得了極大的發(fā)展，它們之所以可以得到如此快的發(fā)展，是因?yàn)樗鼈兙哂泻芏喔?jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì):首先，因?yàn)橹行∩虡I(yè)銀行的市場(chǎng)份額比較小，經(jīng)營(yíng)策略和營(yíng)銷手段靈活多變，中小型客戶相對(duì)較多，因此，和國(guó)有銀行比起來(lái)，它們受到外資銀行的沖擊就要小很多;其次，地方政府部門為了使地方利益最大化，美化政績(jī)，就會(huì)對(duì)中小型商業(yè)銀行提供更多人力，物力以及技術(shù)上的支持，因而加快了當(dāng)?shù)刂行°y行的發(fā)展進(jìn)程。
　　但

2、在發(fā)展的同時(shí)，也出現(xiàn)了很多問(wèn)題，相比于五大國(guó)有商業(yè)銀行，中小銀行的股權(quán)結(jié)構(gòu)不合理，地方政府的持股比例過(guò)高，干預(yù)商業(yè)銀行董事會(huì)的日常決策，使得中小商業(yè)銀行無(wú)法根據(jù)現(xiàn)實(shí)情況進(jìn)行有效的科學(xué)的變革，從而影響了中小銀行的獨(dú)立發(fā)展，不利于商業(yè)銀行提高經(jīng)營(yíng)績(jī)效。因此，深入研究我國(guó)中小商業(yè)銀行公司治理績(jī)效有著重要的理論意義和實(shí)踐意義。
　　本文闡述了研究背景和意義，同時(shí)通過(guò)借鑒和吸收國(guó)內(nèi)外的研究理論和理論基礎(chǔ)，以委托—代理理論，利益相關(guān)者理論以及

3、超產(chǎn)權(quán)理論為依據(jù)，分析商業(yè)銀行公司治理與銀行經(jīng)營(yíng)績(jī)效之間的關(guān)系，為銀行公司治理績(jī)效的研究提供一般框架。之后又解釋了公司治理中股權(quán)結(jié)構(gòu)、董事會(huì)規(guī)模、監(jiān)事會(huì)規(guī)模和高管人員平均薪酬對(duì)銀行經(jīng)營(yíng)績(jī)效的影響機(jī)制，從而為下一章的實(shí)證分析做準(zhǔn)備。
　　本文用定量分析的方法對(duì)我國(guó)上市的中小商業(yè)銀行的公司治理現(xiàn)狀進(jìn)行了描述，發(fā)現(xiàn)我國(guó)中小商業(yè)銀行的股權(quán)集中度不高，差異較大，不存在明顯的“一股獨(dú)大”現(xiàn)象，且第一大股東大多都為國(guó)有股，國(guó)家政府通過(guò)各種方式成

4、為銀行的大股東，具有絕對(duì)的控股權(quán);上市中小銀行都引入了獨(dú)立董事和外部監(jiān)事一職，發(fā)揮了一定的監(jiān)督作用;董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)以及高級(jí)管理層都存在雙重兼職的現(xiàn)象等。接著，本文選取了我國(guó)11家上市中小商業(yè)銀行(包括8家股份制商業(yè)銀行和3家城市商業(yè)銀行)2009年-2013年5年的年報(bào)數(shù)據(jù)，依據(jù)公司治理的研究架構(gòu)，從股權(quán)結(jié)構(gòu)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、高管人員薪酬激勵(lì)等4個(gè)方面對(duì)我國(guó)上市中小商業(yè)銀行公司治理對(duì)銀行績(jī)效的影響進(jìn)行實(shí)證分析。結(jié)果表明:股權(quán)集中度與銀行