中國上市銀行資本緩沖與風(fēng)險(xiǎn)研究——周期性和多樣化的影響.pdf

1、金融危機(jī)后，國際金融監(jiān)管部門對(duì)金融體系順周期性的危害引起了注意。《第三版巴塞爾協(xié)議》規(guī)定在經(jīng)濟(jì)繁榮時(shí)期，銀行更多計(jì)提資本緩沖，抵御在經(jīng)濟(jì)衰退時(shí)可能出現(xiàn)的損失。本文研究銀行資本緩沖和銀行風(fēng)險(xiǎn)之間的關(guān)系、評(píng)估宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)對(duì)資本緩沖和銀行風(fēng)險(xiǎn)的影響以及業(yè)務(wù)多元化對(duì)銀行計(jì)提資本緩沖同時(shí)防范風(fēng)險(xiǎn)的影響，對(duì)建立最優(yōu)資本緩沖的持有或計(jì)提具有重要的理論和現(xiàn)實(shí)意義。
　　文章遵循經(jīng)濟(jì)學(xué)理論和數(shù)量經(jīng)濟(jì)學(xué)理論，運(yùn)用定性分析、定量分析及實(shí)證分析方法。首先

2、對(duì)國內(nèi)外學(xué)者相關(guān)研究現(xiàn)狀進(jìn)行闡述，其次，敘述逆周期資本緩沖機(jī)制以及風(fēng)險(xiǎn)的類型，接著利用我國16家上市銀行2002Q1-2013Q3年間的非平衡面板季度數(shù)據(jù)，考察宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)、銀行資本緩沖與風(fēng)險(xiǎn)之間的內(nèi)在聯(lián)系。文章的創(chuàng)新點(diǎn)是初次引入了赫芬達(dá)爾指數(shù)衡量銀行的業(yè)務(wù)多元化，實(shí)證研究發(fā)現(xiàn)，上市銀行資本緩沖的順周期性并不顯著，但是上市銀行的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整卻對(duì)經(jīng)濟(jì)波動(dòng)極為敏感，資本緩沖的調(diào)整與風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整具有相關(guān)性。在經(jīng)濟(jì)波動(dòng)時(shí)，銀行會(huì)因自身風(fēng)險(xiǎn)的變化而連續(xù)調(diào)