基于最大熵原理的投資項目風險分析.pdf

1、由于投資項目的實際效果與目前的預測不可能是完全一致的,因此對項目偏離預期目標的程度和發(fā)生偏離的概率的分析是十分必要的.現(xiàn)有的風險概率分析方法包括解析法和模特卡羅模擬技術.但由于受解析法與蒙特卡羅模擬技術本身局限的制約,其使用范圍以及使用效果受到一定影響.為了彌補概率分析方法在投資項目風險分析中的不足,該文從熵的角度,結合前人對熵的研究成果,將熱力學中熵的概念引入風險分析,提出一種新的風險分析方法——基于最大熵原理的投資項目風險分析.該方

2、法采用最為典型的三角分布來描述投資項目經濟活動中存在各種風險因素,充分考慮各種風險因素之間的相關程度,利用多元隨機變量函數的性質,求出投資項目評價指標的特征數字值.最后,應用最大熵原理并結合非線性優(yōu)化算子求出評價指標的概率分布函數.同時,為了使該方法操作簡單、計算方便,采用Mathcad語言在計算機上編程實現(xiàn)輔助計算.由于該方法不要求各風險因子獨立,并且按最大熵原理求出的概率分布函數是投資項目評價指標的最佳分布,所以該方法適合于大型復雜