增值稅轉(zhuǎn)型改革對(duì)企業(yè)固定資產(chǎn)投資影響研究.pdf

1、復(fù)旦 大學(xué)經(jīng)濟(jì) 學(xué)院公共經(jīng)濟(jì) 學(xué)系 錢(qián)璐 0 8 2 0 1 5 0 9 7指 導(dǎo)小組成 員名單丁 純杜 莉徐筱鳳徐 嘩教 授副教授副教授副教授復(fù)旦大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué) 院公共經(jīng)濟(jì)學(xué)系 錢(qián)璐 0 8 2 0 1 5 0 9 7摘要1994 年 ， 由于 當(dāng) 時(shí)財(cái) 政 收入 不足 、通 貨 膨 脹 以及 投 資過(guò) 熱等 原 因 ，我 國(guó)在進(jìn) 行 增 值稅 稅制 改革 時(shí)采 用 了生產(chǎn)型增值稅 。在實(shí)施 的十 多年 時(shí)間里 ，該稅 制在減少 盲 目投

2、 資 、抑制通貨 膨脹 以及 組 織財(cái)政 收入方面都發(fā)揮 了積極 的作用 。但 是 ，隨著 經(jīng) 濟(jì) 發(fā) 展和 改革 的深 化 ，生產(chǎn) 型 增 值稅 的弊端 逐 漸 顯露 。該稅 制 不得 抵 扣 固定資產(chǎn) 進(jìn) 項(xiàng) 稅 額 的政 策抑 制 了企業(yè) 的投 資熱 情 ，阻礙 了產(chǎn) 業(yè) 升 級(jí)和 結(jié) 構(gòu) 的調(diào)整 ，導(dǎo)致 不 同行 業(yè) 、不 同地 區(qū) 間 的稅 負(fù) 不平 衡 ，增 值 稅 稅 收 中性 原 則遭 到 破壞 ， 同時(shí)與 國(guó) 際主 流

3、 存 在 一 定 的偏 差 。基 于此 ， 國(guó)家積 極 醞釀 增值 稅 轉(zhuǎn) 型 改革 ，并于 2004 年在 東北 地 區(qū)率 先 進(jìn) 行 由生產(chǎn) 型增 值稅 向消 費(fèi)型 增 值 稅 轉(zhuǎn) 變 的改革試 點(diǎn) 。截 止 到 2008 年 12 月增 值 稅 轉(zhuǎn) 型 改 革 在 全 國(guó)范 圍 內(nèi)推 廣 之 前 ， 增 值 稅 轉(zhuǎn) 型 試 點(diǎn) 已在 東北 地區(qū)運(yùn)行 四年 多的時(shí) 間，為 了改革在全 國(guó)范 圍內(nèi)的順 利推廣 ， 有 必要 總結(jié)一下改

4、革試 點(diǎn)過(guò)程 中可借 鑒 的經(jīng)驗(yàn) 和需要解決 的 問(wèn)題 。同時(shí) ，到 目前為止 ，學(xué)者對(duì)增值稅轉(zhuǎn)型 效果 ，尤其 是增值稅轉(zhuǎn)型對(duì)企業(yè)影 響的研 究較少 ，僅僅 停 留在理論 的推測(cè)上 ，缺 乏 實(shí)證研 究 。本文在 總結(jié) 國(guó)內(nèi)外 現(xiàn)有研究 的基礎(chǔ)上 ， 對(duì)增值稅 轉(zhuǎn)型對(duì) 企業(yè) 固定 資產(chǎn) 投 資 的影 響進(jìn)行 了理論分析和 實(shí)證研 究 。 筆者通 過(guò)剖析增值稅轉(zhuǎn) 型對(duì) 企業(yè) 固定資產(chǎn)投 資 的作用機(jī) 制 ， 利 用對(duì) 比分析法證 明了企

5、業(yè)稅 負(fù) 、固定資產(chǎn)投 資決策等在增值稅 改革前 后 的變化 ，并 以新古典投 資決定模 型為基礎(chǔ) ， 對(duì) 1999一 2007 年?yáng)|北三 省 25 0 家試 點(diǎn)企業(yè) 的微觀 面板數(shù)據(jù) 進(jìn)行 實(shí)證研 究 ，實(shí)證 結(jié)果表明 ， 增值稅轉(zhuǎn) 型改革顯 著 降低 了實(shí) 際增值 稅 負(fù)對(duì) 企業(yè) 固定資產(chǎn) 投 資 的負(fù)面 影 響 ， 顯著地提 高 了企業(yè)進(jìn) 行 設(shè) 備 更 新 的積 極 性 ， 有 利 于 企業(yè) 優(yōu) 化產(chǎn) 業(yè) 結(jié)構(gòu)和 提 高 生產(chǎn)

6、率 ， 這 一 效 果存 在 顯 著 的行業(yè) 間差異 ，而 實(shí) 際企業(yè)所得稅 負(fù)對(duì)企業(yè) 固定資產(chǎn) 投資 的影 響并不顯著 。最 后 ，文 章基 于 理 論 與 實(shí)證 研 究 結(jié)果 ，提 出 了當(dāng)前 轉(zhuǎn) 型 中還 存 在 的 問(wèn)題 與 局 限 、相 應(yīng) 的政策 建 議 、在 全 國(guó)范 圍 內(nèi)推廣 增 值 稅 轉(zhuǎn) 型所 應(yīng) 該 注 意 的 問(wèn)題 ， 以及 相 關(guān) 配 套 措 施 的完 善 。關(guān) 鍵 詞 : 增 值 稅 轉(zhuǎn) 型 ; 固定 資產(chǎn)