第七章財(cái)務(wù)管理

1、第七章課件第七章課件第七章第七章稅務(wù)管理稅務(wù)管理本章近考題分值分布本章近考題分值分布單項(xiàng)選擇題多項(xiàng)選擇題判斷題計(jì)算分析題綜合題合計(jì)2010年1題1分1題2分1題1分1題5分4題8分第一節(jié)第一節(jié)稅務(wù)管理概述稅務(wù)管理概述稅務(wù)管理的意義1、稅務(wù)管理貫穿于企業(yè)財(cái)務(wù)決策的各個(gè)領(lǐng)域，是財(cái)務(wù)決策的重要內(nèi)容。2、稅務(wù)管理是實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)管理目標(biāo)的有效途徑。3、稅務(wù)管理有助于提高企業(yè)財(cái)務(wù)管理水平，增強(qiáng)企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力。稅務(wù)管理的原則合法性原則；服從財(cái)務(wù)管理總體目標(biāo)原

2、則；成本效益原則；事先籌劃原則。稅務(wù)管理的內(nèi)容稅務(wù)管理的內(nèi)容主要有兩個(gè)方面，一是企業(yè)涉稅活動(dòng)管理，二是企業(yè)納稅實(shí)務(wù)管理。其內(nèi)容主要包括：稅務(wù)信息管理；稅務(wù)計(jì)劃管理；涉稅業(yè)務(wù)的稅務(wù)管理；納稅實(shí)務(wù)管理；稅務(wù)行政管理。第二節(jié)第二節(jié)企業(yè)籌資稅務(wù)管理企業(yè)籌資稅務(wù)管理一、債務(wù)籌資稅務(wù)管理一、債務(wù)籌資稅務(wù)管理（一）債務(wù)籌資稅務(wù)管理的主要內(nèi)容銀行借款稅務(wù)管理利息可以稅前扣除，具有抵稅作用。企業(yè)可以選擇不同的還本付息方式來(lái)減輕稅負(fù)，要以哪種還本付息方式能

3、使企業(yè)應(yīng)納所得稅最小為主要選擇標(biāo)準(zhǔn)，同時(shí)將不同還本付息方式現(xiàn)金流出的時(shí)間和數(shù)額作為輔助判斷標(biāo)準(zhǔn)。發(fā)行債券稅務(wù)管理債券利息可以在稅前列支。企業(yè)債券的付息方式有定期還本付息和分期付息兩種方式。當(dāng)企業(yè)選擇定期還本付息時(shí)，在債券有效期內(nèi)享受債券利息稅前扣除收益，同時(shí)不需要實(shí)際付息，因此企業(yè)可以優(yōu)選考慮選擇該方式。企業(yè)間資金的稅務(wù)管理企業(yè)間資金拆借的利息計(jì)算及資金回收方面與銀行貸款相比有較大彈性和回旋余地，這種方式對(duì)于設(shè)有財(cái)務(wù)公司或財(cái)務(wù)中心的集團(tuán)

4、企業(yè)來(lái)講稅收利益非常明顯。因?yàn)榧瘓F(tuán)財(cái)務(wù)公司或財(cái)務(wù)中心能起到內(nèi)部銀行的作用，利用集團(tuán)資源和信譽(yù)優(yōu)勢(shì)實(shí)現(xiàn)整體對(duì)外籌資，再利用集團(tuán)內(nèi)部各企業(yè)在稅種、稅率及優(yōu)惠政策等方面的差異，調(diào)節(jié)集團(tuán)資金結(jié)構(gòu)和債務(wù)比例，既能解決資金困難，又能實(shí)現(xiàn)集團(tuán)整體稅收利益。借款費(fèi)用的稅務(wù)管理企業(yè)發(fā)生的借款費(fèi)用多數(shù)可以稅前扣除，但有些借款費(fèi)用則需要計(jì)入資產(chǎn)成本，分期扣除。如企業(yè)為購(gòu)置、建造固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和經(jīng)過(guò)12個(gè)月以上建造才能達(dá)到預(yù)定可銷(xiāo)售狀態(tài)的存貨發(fā)生借款的，在

5、有關(guān)資產(chǎn)購(gòu)置、建造期間發(fā)生的合理的借款費(fèi)用，應(yīng)當(dāng)作為資本性支出計(jì)入資產(chǎn)成本。租賃的稅務(wù)管理經(jīng)營(yíng)租賃的租金可以在稅前扣除，減少應(yīng)納稅所得額；融資租賃資產(chǎn)可以計(jì)提折舊，計(jì)入成本費(fèi)用，降低稅負(fù)。（二）債務(wù)籌資的稅務(wù)籌劃【例71】某企業(yè)投資總額2000萬(wàn)元，當(dāng)年息稅前利潤(rùn)300萬(wàn)元，企業(yè)所得稅稅率為25%。假設(shè)投資總額由以下兩種方式獲得：（1）投資總額全部由投資者投入；（2）投資總額由投資者投入1200萬(wàn)元，銀行借款投入800萬(wàn)元，借款年利率1

6、0％。5239.823.98263.780420396.O299.O1合計(jì)318.981181.02295.26方案3：每年等額還本200萬(wàn)元，并且每年支付剩余借款的利息。表73每年等額還本且每年支付剩余借款利息的具體情況如下表(單位：萬(wàn)元)①年數(shù)②年初所欠金額③當(dāng)年利息=②10％④當(dāng)年所還金額⑤當(dāng)年所欠金額=②③④⑥當(dāng)年投資收益⑦當(dāng)年稅前利潤(rùn)=⑥③⑧當(dāng)年應(yīng)交所得稅=⑦25％1100010030080018080202800802806

7、00240160403600602604003002406044004024020036032080520020220O420400100合計(jì)3001200300方案4：每年付息，到期還本。表74每年付息，到期還本的具體情況如下表(單位：萬(wàn)元)①年數(shù)②年初所欠金額③當(dāng)年利息=②10％④當(dāng)年所還金額⑤當(dāng)年所欠金額=②③④⑥當(dāng)年投資收益⑦當(dāng)年稅前利潤(rùn)=⑥③⑧當(dāng)年應(yīng)交所得稅=⑦25％110001001001000180802021000100

8、1001000240140353100010010010003002005041000100100100036026065510001001100042032080合計(jì)5001000250由以上計(jì)算可知，從節(jié)稅減負(fù)角度看，方案1稅負(fù)最輕，其次是方案4，然后是方案2、方案3。二、權(quán)益籌資的稅務(wù)管理二、權(quán)益籌資的稅務(wù)管理（一）權(quán)益籌資稅務(wù)管理的主要內(nèi)容發(fā)行股票的稅務(wù)管理發(fā)行股票所支付的股息不能在稅前扣除，只能從凈利潤(rùn)中支付。同時(shí)，發(fā)行股票過(guò)

9、程中還要發(fā)生評(píng)估費(fèi)、發(fā)行費(fèi)、審計(jì)費(fèi)等各種費(fèi)用。留存收益籌資的稅務(wù)管理留存收益籌資可以避免收益向外分配時(shí)存在的雙重納稅問(wèn)題。因此，留存收益籌資在特定稅收條件下是一種減少投資者稅負(fù)的手段。吸收直接投資的稅務(wù)管理企業(yè)通過(guò)吸收直接投資籌集的資金屬于權(quán)益資金，其支付的紅利不能在稅前扣除，不能獲得稅收減免優(yōu)勢(shì)。（二）權(quán)益籌資的稅收籌劃【例73】某股份制企業(yè)共有普通股400萬(wàn)股，每股10元，沒(méi)有負(fù)債。由于產(chǎn)品市場(chǎng)行情看好，準(zhǔn)備擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)規(guī)模，假設(shè)企業(yè)下