公司治理視角下上市公司對(duì)外擔(dān)保法律問(wèn)題研究.pdf

1、上市公司對(duì)外提供擔(dān)保在資本市場(chǎng)是較為常見(jiàn)的,其在財(cái)務(wù)、經(jīng)營(yíng)透明度較高且資本雄厚,是擔(dān)當(dāng)擔(dān)保人的不二人選。但是我國(guó)資本市場(chǎng)的發(fā)展還不太成熟,上市公司在進(jìn)行對(duì)外擔(dān)保業(yè)務(wù)時(shí)并不是很規(guī)范,問(wèn)題不斷涌現(xiàn)。從上市公司開(kāi)展此項(xiàng)業(yè)務(wù)至今歷經(jīng)了大股東操縱上市公司的對(duì)外擔(dān)保事項(xiàng)以及上市公司互保形成“擔(dān)保圈”的情況,不管哪種情形都給眾多上市公司造成了無(wú)法磨滅的消極影響。許多上市公司也因此深陷擔(dān)保的泥潭,糾結(jié)于違規(guī)擔(dān)保以及訴訟糾紛,對(duì)公司的正常運(yùn)營(yíng)產(chǎn)生了嚴(yán)重影

2、響,因?qū)ν鈸?dān)保而臨近退市邊緣的上市公司不乏少數(shù)。上市公司對(duì)外擔(dān)保業(yè)務(wù)在其長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展之路上仍然困難重重,對(duì)現(xiàn)存問(wèn)題的深度發(fā)掘、對(duì)已有問(wèn)題的解決、對(duì)可能出現(xiàn)的擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)的防范都是迫在眉睫須要著手處理的事項(xiàng)。鑒于此上市公司擔(dān)保問(wèn)題日漸被實(shí)務(wù)界所關(guān)注,本文將從公司治理的角度對(duì)上市公司的擔(dān)保問(wèn)題進(jìn)行探討。
　　本文由四章構(gòu)成。
　　第一章主要涉及公司擔(dān)保的基本問(wèn)題。對(duì)擔(dān)保制度的產(chǎn)生、發(fā)展及其功能進(jìn)行了闡述,并分析新舊公司法在公司對(duì)外擔(dān)保問(wèn)

3、題上的不同規(guī)定及其理由,在此基礎(chǔ)上引入上市公司的對(duì)外擔(dān)保并對(duì)其法律關(guān)系特征、法律上的特別規(guī)定及相關(guān)缺陷進(jìn)行系統(tǒng)的闡述。這樣不但為下文的深入研究打下了堅(jiān)實(shí)的理論基礎(chǔ),也讓讀者能夠?qū)?duì)外擔(dān)保有一個(gè)大致的認(rèn)識(shí)。
　　第二章主要介紹了我國(guó)上市公司對(duì)外擔(dān)保的現(xiàn)狀、風(fēng)險(xiǎn)以及主要法律問(wèn)題。在回顧其發(fā)展歷程及現(xiàn)狀的基礎(chǔ)上用實(shí)例、數(shù)據(jù)說(shuō)明了擔(dān)保的發(fā)展歷程及問(wèn)題的存在,然后深入地對(duì)上市公司對(duì)外擔(dān)保行為帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行了剖析(包括對(duì)自身經(jīng)營(yíng)、資本市場(chǎng)功能

4、和效率、債權(quán)人、中小股東的影響等),進(jìn)而對(duì)上市公司面臨的法律問(wèn)題進(jìn)行了總結(jié)探討。
　　第三章闡述了公司治理機(jī)制與上市公司擔(dān)保行為的相互關(guān)系。分別從內(nèi)部以及外部治理機(jī)制著手分析其對(duì)上市公司對(duì)外擔(dān)保的影響,在理論和實(shí)際上闡明二者之間的必然聯(lián)系。在闡述上市公司治理機(jī)制的不足之處時(shí)從內(nèi)部存在的股權(quán)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)的問(wèn)題以及外部的法律環(huán)境、社會(huì)中介機(jī)構(gòu)質(zhì)量等方面入手,全面細(xì)致,有力的支持了上市公司對(duì)外擔(dān)保必然受到公司治理結(jié)構(gòu)影響的觀點(diǎn)。