我國利率市場化對上市商業(yè)銀行盈利能力的影響研究.pdf

1、利率市場化就是把利率的決定權(quán)交給市場，讓市場主體自行決定利率的過程。2015年10月24日，央行放開了商業(yè)銀行存款利率上限，至此我國進(jìn)入了利率市場化時代?？梢哉f金融體系的命脈就是利率，而在金融系統(tǒng)中最重要的部分為銀行系統(tǒng)，所以我國推進(jìn)利率市場化進(jìn)程必然會對銀行體系造成強(qiáng)有力的影響。在利率市場化不斷改革的環(huán)境中，我國各商業(yè)銀行為了可持續(xù)發(fā)展，它們間的競爭將越來越激烈。從國外經(jīng)驗(yàn)來看，大部分國家在利率市場化改革后不少商業(yè)銀行倒閉，使整個國家

2、出現(xiàn)不同程度的經(jīng)濟(jì)動蕩及金融危機(jī)。商業(yè)銀行如何在新的金融環(huán)境中增強(qiáng)自身盈利能力，實(shí)現(xiàn)其可持續(xù)發(fā)展，是值得我們探討及分析一個話題。
　　本文從利率市場化對商業(yè)銀行盈利影響的角度，在回顧現(xiàn)階段國內(nèi)外關(guān)于商業(yè)銀行盈利能力相關(guān)研究及了解我國利率市場化進(jìn)程的基礎(chǔ)上，首先從利息凈收入和非利息收入兩方面考察上市商業(yè)銀行目前的盈利狀況，然后分析總結(jié)得出其具體存在的問題。其次具體分析了利率市場化對商業(yè)銀行盈利能力的影響機(jī)理。隨后根據(jù)上述影響機(jī)理，本

3、文選用15家上市商業(yè)銀行作為代表，以2007-2014年的銀行年度財務(wù)報表數(shù)據(jù)為樣本進(jìn)行實(shí)證檢驗(yàn)。通過 F檢驗(yàn)確定選取混合估計模型進(jìn)行回歸分析，得到的結(jié)論是：實(shí)施利率市場化會使商業(yè)銀行存貸利差收窄，從而降低商業(yè)銀行的盈利能力。而在其他影響商業(yè)銀行盈利能力的因素中，規(guī)模變動因素、流動性因素、創(chuàng)新因素內(nèi)部因素以及外部宏觀經(jīng)濟(jì)變動因素對商業(yè)銀行盈利能力存在顯著的正相關(guān)；而安全性能較差、業(yè)務(wù)及管理費(fèi)用支出過多會對盈利能力產(chǎn)生逆向影響。