P2P網(wǎng)絡(luò)信貸平臺(tái)新進(jìn)入借款人信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估研究.pdf

1、P2P網(wǎng)絡(luò)信貸（Online peer-to-peer lending）是指不發(fā)揮銀行等傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的中介作用，通過(guò)網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)直接向個(gè)體借款人提供無(wú)抵押小額貸款的借貸行為。P2P網(wǎng)絡(luò)信貸利用互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)拓寬借貸范圍，提高融資效率，分散風(fēng)險(xiǎn)，加之客戶進(jìn)入門檻低、利率浮動(dòng)范圍大、期限靈活，滿足了個(gè)體及中小企業(yè)多樣化的融資需求。P2P網(wǎng)絡(luò)信貸正在成為傳統(tǒng)借貸模式的有益補(bǔ)充，但是伴隨規(guī)模擴(kuò)大而逐漸累積的信用危機(jī)也已成為網(wǎng)絡(luò)信貸行業(yè)面臨的巨大挑戰(zhàn)，平

2、臺(tái)借款人信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估研究的緊迫性日益加劇。
　　本文的研究對(duì)象是網(wǎng)貸平臺(tái)中更容易受到信息不對(duì)稱影響的新進(jìn)入借款人，這部分借款人由于缺乏歷史交易記錄以及還款表現(xiàn)等信用信息，其信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的方法與模型和以往研究差異較大。本文具體研究?jī)?nèi)容如下：
　?。?）探討 P2P網(wǎng)絡(luò)信貸三種基本商業(yè)模式的流程與特征，重點(diǎn)比較研究國(guó)內(nèi)四種商業(yè)模式代表性平臺(tái)的基本參數(shù)與風(fēng)控策略，歸納國(guó)內(nèi)網(wǎng)貸行業(yè)中不同運(yùn)營(yíng)模式的共性與特點(diǎn)；總結(jié)判別分析、Logis

3、tic回歸、線性規(guī)劃法、神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)方法以及決策樹法四種個(gè)人評(píng)估方法的差異與優(yōu)勢(shì)，確定 Logistic回歸作為本文網(wǎng)絡(luò)信貸新進(jìn)入借款人信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的研究方法。
　?。?）新進(jìn)入借款人信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估指標(biāo)體系的研究。本文在商業(yè)銀行個(gè)人信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估指標(biāo)體系的基礎(chǔ)上，充分考慮網(wǎng)絡(luò)信貸環(huán)境特點(diǎn)和新進(jìn)入借款人信用信息內(nèi)容，進(jìn)行了合理改動(dòng)，初步形成借款人評(píng)估備選指標(biāo)。然后通過(guò)“好壞客戶比”和Χ2統(tǒng)計(jì)量這兩種數(shù)理方法完成備選指標(biāo)的客觀分組。
　

4、?。?）新進(jìn)入借款人信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估模型的構(gòu)建與檢驗(yàn)。計(jì)算指標(biāo)信息增益值，對(duì)備選指標(biāo)進(jìn)行初步篩選，減少數(shù)據(jù)運(yùn)算量，認(rèn)識(shí)關(guān)鍵特征向量對(duì)輸出變量的影響；其次應(yīng)用WOE值對(duì)各分組賦予經(jīng)濟(jì)含義，并替代虛擬變量，有效簡(jiǎn)化模型。最后運(yùn)用SPSS17.0對(duì)樣本數(shù)據(jù)進(jìn)行處理，建立新進(jìn)入借款人信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的Logistic回歸模型，并對(duì)模型進(jìn)行擬合優(yōu)度檢驗(yàn)、預(yù)測(cè)精度檢驗(yàn)。
　?。?）新進(jìn)入借款人信用評(píng)估模型的運(yùn)用與改進(jìn)。選取真實(shí)交易記錄，演示模型在實(shí)際