基于利潤與效率視角的跨國公司共同成本分?jǐn)偡椒ㄑ芯?pdf

1、在經(jīng)濟(jì)全球化的大潮中，大批的跨國公司帶來了大量的轉(zhuǎn)移定價問題。本文所研究的跨國公司共同成本分?jǐn)倖栴}屬于轉(zhuǎn)移定價范疇。在跨國公司的日常運(yùn)營過程中，常會發(fā)生這樣的一種共同成本，即其所帶來的收益是被所有的關(guān)聯(lián)企業(yè)所共享，但是這種獲益過程是無形的，造成難以科學(xué)地確定各關(guān)聯(lián)企業(yè)的獲益數(shù)量以及應(yīng)當(dāng)承擔(dān)的共同成本數(shù)量。由于成本分?jǐn)偟慕Y(jié)果會直接關(guān)系到跨國公司集團(tuán)、子公司以及子公司所在地的利益，因此跨國公司的共同成本分?jǐn)傄殉蔀橐环N較為普遍的、影響范圍較廣

2、的、有相當(dāng)難度的且有較大價值的國際性課題。
　　由于這種獲益的影響會間接體現(xiàn)在關(guān)聯(lián)企業(yè)的多個運(yùn)營指標(biāo)中，因此為了更完備地研究和分析該問題，本文考慮選取多維指標(biāo)，分別從利潤和效率的視角出發(fā)，研究跨國公司的共同成本分?jǐn)倖栴}。
　　本文共有六章內(nèi)容，各章的主要內(nèi)容概括如下:
　　第一章首先概述了跨國公司共同成本分?jǐn)倖栴}的背景、本文研究的共同成本定義以及與本研究課題相關(guān)的一些轉(zhuǎn)移定價內(nèi)容（包括成本分?jǐn)倕f(xié)議、公平交易原則和共同成

3、本分?jǐn)偟亩悇?wù)管理問題）;然后簡要介紹了實(shí)踐中主流的轉(zhuǎn)移定價方法和以及數(shù)據(jù)包絡(luò)方法(Data Envelopment Analysis，DEA);最后從轉(zhuǎn)移定價領(lǐng)域和DEA領(lǐng)域全面回顧了與本研究課題相關(guān)的研究進(jìn)展，指出了它們的不足之處，并詳細(xì)闡述了本研究的理論與實(shí)際意義。
　　從利潤的視角出發(fā)，第二章首先根據(jù)公平交易原則在成本分?jǐn)傊械亩x推導(dǎo)出它的數(shù)學(xué)表達(dá)式，并證明了該表達(dá)式等價于DEA研究中的有效成本分?jǐn)偧?然后基于公平交易原則，

4、分別從跨國公司集團(tuán)利潤最大化、子公司利潤最大化和子公司所在地稅收最大化的視角出發(fā)研究共同成本的分?jǐn)偡椒āＵ撟C了子公司利潤最大化和子公司所在地稅收最大化的分?jǐn)偡椒ㄊ窍嗤?，并基于非合作博弈理論提出這兩種視角下的成本分?jǐn)偹惴?，證明了該分?jǐn)偹惴ㄓ泻芏嘤杏玫膬?yōu)點(diǎn);接著說明了不同視角下分?jǐn)偡椒ǖ倪m用范圍和關(guān)系;最后通過算例和實(shí)例說明了方法的有效性。
　　第三章利用敏感性分析方法，研究了當(dāng)投資方式或稅率變化時，第二章各種分?jǐn)偡椒▽鐕竞拖?/p>

5、關(guān)國家或地區(qū)的利益影響，并通過算例和實(shí)例進(jìn)行了說明，相關(guān)研究成果可以為決策者提供一定的決策支持。
　　從效率的視角出發(fā)，第四章在DEA規(guī)模收益不變(Constant Return to Scale，CRS)的假設(shè)下，將共同成本作為獨(dú)立的投入要素，從有效成本分?jǐn)偧霭l(fā)定義出各子公司對分?jǐn)偡桨傅臐M意度，按照效率最大化原則和滿意度的Max-min公平目標(biāo)建立成本分?jǐn)偰Ｐ?，并給出相應(yīng)的算法。證明了最優(yōu)分?jǐn)偡桨甘俏ㄒ坏那覞M足公平交易原則。最

6、后將該方法應(yīng)用到實(shí)例中以說明其合理性。
　　第五章在DEA規(guī)模收益可變（Variable Return to Scale，VRS）的假設(shè)下，當(dāng)共同成本作為非獨(dú)立的投入要素時研究共同成本的分?jǐn)偡椒?。提出一種算法解決存在待分?jǐn)偟某杀緯rBCC超效率模型無可行解的問題，在此基礎(chǔ)上研究發(fā)現(xiàn)子公司的BCC效率值與被分?jǐn)偟墓餐杀境蕟握{(diào)非增的函數(shù)關(guān)系。在這種關(guān)系的基礎(chǔ)上定義效率彈性，并據(jù)此將子公司分為完全無彈性和有彈性兩類，然后分別提出分?jǐn)偡椒?/p>

7、并證明了最終的最優(yōu)分?jǐn)偡桨甘俏ㄒ坏?。最后通過算例和實(shí)例驗(yàn)證了所提方法的可行性。
　　第六章總結(jié)了本研究的主要內(nèi)容和主要創(chuàng)新點(diǎn)，并指出了不足之處及未來需要進(jìn)一步完善的方向。
　　本文最重要的創(chuàng)新之處有:(1)從多維指標(biāo)的角度推導(dǎo)出了成本分?jǐn)傊泄浇灰自瓌t的數(shù)學(xué)表達(dá)式，并證明了該表達(dá)式與DEA有效成本分?jǐn)偧窍嗤?(2)在利潤的視角下，根據(jù)公平交易原則提出了基于跨國公司集團(tuán)整體利潤最大化視角下的共同成本分?jǐn)偡椒?，并論證了子公司

8、利潤最大化與子公司所在地稅收最大化視角下的方法是相同的;(3)考慮到子公司之間（或子公司所在地之間）的競爭合作關(guān)系，引入非合作博弈理論，在公平交易原則下建立子在公司利潤最大化（或子公司所在地稅收最大化）視角下的共同成本分?jǐn)偹惴?，證明了該算法所得的最優(yōu)分?jǐn)偡桨妇哂写罅康膬?yōu)點(diǎn);(4)在效率的視角下，從DEA CRS假設(shè)出發(fā)，當(dāng)共同成本是獨(dú)立投入要素時，在公平交易原則下根據(jù)子公司滿意度的Max-min公平的目標(biāo)建立共同成本分?jǐn)偰Ｐ秃拖鄳?yīng)的算法