證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)法律責(zé)任研究——以中美對(duì)比為視角.pdf

1、證券監(jiān)管是金融和法律領(lǐng)域研究的熱點(diǎn)，始終伴隨著我國(guó)證券業(yè)的發(fā)展而發(fā)展。在以“保護(hù)投資者權(quán)益”為根本目的的證券市場(chǎng)中，投資者對(duì)證券監(jiān)管的期望很高，監(jiān)管與投資者利益的保障休戚相關(guān)。中國(guó)證監(jiān)會(huì)擁有廣泛的監(jiān)管權(quán)力，但實(shí)踐中監(jiān)管不力確是不爭(zhēng)的事實(shí)，這沉重的打擊了投資者和整個(gè)證券市場(chǎng)的信心。由立法為監(jiān)管機(jī)構(gòu)制定明確的、可實(shí)現(xiàn)的、統(tǒng)一的責(zé)任和目標(biāo)框架，能夠保證證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)更加有效地進(jìn)行監(jiān)管活動(dòng)。本文以中美制度對(duì)比為視角，理論聯(lián)系實(shí)際，按照證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)

2、的法律地位、法律責(zé)任的性質(zhì)、法律責(zé)任的認(rèn)定和承擔(dān)、行政補(bǔ)償機(jī)制以及免責(zé)的邏輯，探究證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)的法律責(zé)任問(wèn)題。 本文共分五章。第一章介紹了證券監(jiān)管的一般理論，論述了美國(guó)和我國(guó)證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)的法律地位以及應(yīng)承擔(dān)的法律責(zé)任的性質(zhì)，證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)是行使公權(quán)力的對(duì)證券市場(chǎng)進(jìn)行監(jiān)管的行政機(jī)構(gòu)，在侵害相對(duì)人合法權(quán)益時(shí)應(yīng)承擔(dān)以國(guó)家侵權(quán)賠償責(zé)任為主的行政法律責(zé)任。第二章分析了如何認(rèn)定證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)的法律責(zé)任，介紹了SEC國(guó)家賠償責(zé)任的歸責(zé)原則和構(gòu)成要

3、件，并提出我國(guó)的歸責(zé)原則應(yīng)以違法責(zé)任原則為主以無(wú)過(guò)錯(cuò)責(zé)任原則作為補(bǔ)充，并探討了我國(guó)監(jiān)管機(jī)構(gòu)法律責(zé)任的構(gòu)成要件。第三章介紹了證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)如何承擔(dān)法律責(zé)任，包括具體行政行為的法律責(zé)任及其救濟(jì)程序和抽象行政行為的法律責(zé)任及其救濟(jì)程序，本章還介紹了監(jiān)管機(jī)構(gòu)承擔(dān)責(zé)任的具體形式。第四章介紹了美國(guó)針對(duì)內(nèi)幕交易和操縱市場(chǎng)的行政補(bǔ)償制度，結(jié)合我國(guó)證券市場(chǎng)的發(fā)展現(xiàn)狀，提出我國(guó)建立針對(duì)證券欺詐行為的行政補(bǔ)償機(jī)制的建議。第五章主要討論應(yīng)給予證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)一定的法