綠色銀行建設(shè)的發(fā)展空間與國際經(jīng)驗(yàn)

1、據(jù)中國人民銀行發(fā)布的《中國綠色金融發(fā)展報(bào)告（2018）》顯示，中國綠色金融市場規(guī)模不斷擴(kuò)大，截至 2018 年末，全國銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)綠色信貸余額 8.23 萬億元，同比增長 16%。綠色銀行的內(nèi)涵及成因 綠色銀行的內(nèi)涵及成因何為綠色銀行？根據(jù)經(jīng)濟(jì)合作與發(fā)展組織（OECD）的定義，綠色銀行旨在促進(jìn)更多的社會(huì)資本投資于低碳發(fā)展、應(yīng)對氣候變化的基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目，尤其是支持清潔電力項(xiàng)目發(fā)展，最終減少居民的清潔能源使用成本，擴(kuò)大低碳項(xiàng)目的市場需求，實(shí)

2、現(xiàn)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的低碳轉(zhuǎn)型。簡言之，可以將綠色銀行的使命概括為以自身業(yè)務(wù)功能撬動(dòng)社會(huì)資本投資于綠色產(chǎn)業(yè)為出發(fā)點(diǎn)，以保護(hù)人們生存的環(huán)境實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展最終目標(biāo)。綠色銀行并不是橫空出世的，它是時(shí)代孕育出來的。自從工業(yè)革命以來，全球經(jīng)濟(jì)呈現(xiàn)出高速增長的態(tài)勢，隨之而來的是層出不窮的環(huán)境污染問題，1943 年的洛杉磯光化煙霧事件、1948 年的諾拉煙霧事件、1952 的倫敦?zé)熿F事件等，造成了令人觸目驚心的惡劣后果，也讓人們開始反思人與自然之間的關(guān)系。到了

3、 20 世紀(jì)末下半葉，自然資源枯竭和環(huán)境惡化與經(jīng)濟(jì)增長要求之間的矛盾日益凸顯。1972 年 6月，聯(lián)合國在瑞典首都斯德哥爾摩召開了人類歷史上第一次在全世界范圍內(nèi)研究保護(hù)環(huán)境的會(huì)議，這標(biāo)志著世界范圍內(nèi)的環(huán)境意識(shí)的覺醒。1989 年，英國環(huán)境經(jīng)濟(jì)學(xué)家皮爾斯在出版的《綠色經(jīng)濟(jì)藍(lán)圖》中提出了“綠色經(jīng)濟(jì)”，他主張從社會(huì)及其生態(tài)條件出發(fā)，建立一種“可承受的經(jīng)濟(jì)”。隨著綠色經(jīng)濟(jì)概念的深入發(fā)展，各國政府也開始將其作為經(jīng)濟(jì)發(fā)展的新亮點(diǎn)，并試圖通過推行“綠

4、色新政”來擺脫金融危機(jī)的影響，在這個(gè)過程中綠色銀行誕生了。綠色銀行的現(xiàn)狀及發(fā)展 綠色銀行的現(xiàn)狀及發(fā)展不可否認(rèn)，銀行需要承擔(dān)社會(huì)責(zé)任，但是金融機(jī)構(gòu)畢竟不是公益組織，作為獨(dú)立核算、自負(fù)盈虧的市場競爭主體，打造綠色銀行難道只是為了環(huán)保嗎？對于銀行來說，發(fā)展綠色信貸，不是公益行為，而是寓義于利的行為。綠色信貸資金缺口就像一枚硬幣，存在著正反兩面，如果對于銀行來說代表著有可圖之利，那么對于發(fā)展綠色項(xiàng)目的企業(yè)來說，則是融資難之痛。綠色資金缺口的存在

5、當(dāng)然不是因銀行沒有識(shí)別出發(fā)展機(jī)會(huì)，而是在實(shí)際運(yùn)行過程中的各種問題所致。其中關(guān)鍵的一點(diǎn)是，綠色產(chǎn)業(yè)所涉及的綠色交通、綠色建筑等具有資金量大、周期長、回報(bào)慢的特點(diǎn)，而很多綠色科技的項(xiàng)目確也存在風(fēng)險(xiǎn)比較高的問題。另外，一些企業(yè)為了能夠享受到的地位，并于 2012 年 11 月正式成立。2015 年 4 月，GIB 可以在資本市場向私營部門借款。從開始運(yùn)營到這一時(shí)間點(diǎn)，GIB 借助政府投資的 30 億英鎊，向低碳產(chǎn)業(yè)注入 150 億英鎊資金，有

6、效地刺激私人投資，并在解決綠色基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目市場失靈上發(fā)揮了重要作用。GIB 取得如此成績離不開其精細(xì)化的風(fēng)險(xiǎn)管理和項(xiàng)目評(píng)估，以及其在投資領(lǐng)域選擇上的做法。第一，GIB 精細(xì)化的風(fēng)險(xiǎn)管理和項(xiàng)目評(píng)估。與普通的投資銀相比，綠色銀行面臨一個(gè)特別風(fēng)險(xiǎn)，即綠色投資風(fēng)險(xiǎn)，對此，GIB 有一套非常專業(yè)的綠色項(xiàng)目評(píng)估和風(fēng)險(xiǎn)管理體系。對于綠色項(xiàng)目評(píng)估，GIB 的每一個(gè)投資項(xiàng)目都至少要滿足五目標(biāo)之一，所有投資項(xiàng)目都必須根據(jù)目標(biāo)，經(jīng)過 GIB 內(nèi)部嚴(yán)格的綠色影

7、響評(píng)估才可能得以審批。GIB 的風(fēng)險(xiǎn)管理都是由高水平的專業(yè)人才負(fù)責(zé)執(zhí)行的，通過壓力測試、控制測試、合規(guī)管理和內(nèi)部審計(jì)等風(fēng)險(xiǎn)管理工具對項(xiàng)目進(jìn)行嚴(yán)格而細(xì)致的持續(xù)監(jiān)管，并形成包括風(fēng)險(xiǎn)描述和控制措施的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估報(bào)告，最終體現(xiàn)在 GIB 經(jīng)營年報(bào)中。2015 年，GIB 發(fā)布了《綠色投資手冊》，囊括了一系列指南文件、清單和表格模板，詳盡介紹了盡職調(diào)查、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估、報(bào)告框架和綠色影響力的計(jì)算方法，在世界范圍內(nèi)受到了廣泛認(rèn)可，具有很高的參考價(jià)值。第二，G

8、IB 具有戰(zhàn)略性的選擇投資領(lǐng)域。除了精細(xì)的風(fēng)險(xiǎn)管理和項(xiàng)目評(píng)估，GIB 還有一個(gè)成功的關(guān)鍵點(diǎn)就是在選擇投資領(lǐng)域時(shí)非常有章法和側(cè)重點(diǎn)。GIB 的一個(gè)理念就是通過收益創(chuàng)造展示出綠色產(chǎn)業(yè)的商業(yè)投資價(jià)值，這樣就可以鼓勵(lì)更多的私人資本流入綠色產(chǎn)業(yè)的開發(fā)活動(dòng)中來。因此，GIB 在選擇投資領(lǐng)域時(shí)，把目光集中在了海上風(fēng)電、非家庭用能的能效、垃圾與再循環(huán)、轉(zhuǎn)廢為能和“綠色方案”（通過改善房屋絕緣來節(jié)能）五個(gè)既能產(chǎn)生綠色效應(yīng)、又能夠帶來可觀投資回報(bào)率的領(lǐng)域。

9、在走向資本市場前，GIB 至少 80%的資金都投資于這些優(yōu)先領(lǐng)域，而在這五個(gè)領(lǐng)域中，其把海上風(fēng)電作為重中之重。這是因?yàn)橛l(fā)展海上風(fēng)能發(fā)電具備得天獨(dú)厚的地理優(yōu)勢和具有商業(yè)可行性的成熟技術(shù)。據(jù)估算，它能在 2050 年前提供英國大約20%?50%的電力，貢獻(xiàn) 80%的溫室氣體減排目標(biāo)。美國具有代表性的綠色銀行 美國具有代表性的綠色銀行——康涅狄格州綠色銀行 康涅狄格州綠色銀行雖然在聯(lián)邦層面仍未建立全國性綠色銀行，但不少州政府已經(jīng)積極展開了