理財之道實訓總結

1、《理財之道理財之道》實訓總結實訓總結通過這幾周的《理財之道》模擬經(jīng)營的幾次實訓課，使我受益良多，我在我們小組擔任的是資金經(jīng)理的角色，主要負責現(xiàn)金流量表的預測和管理。我同我們小組成員一起來對我們模擬公司的經(jīng)營進行了決策和管理。以下是我在這次的模擬經(jīng)營實訓的幾點心得：一、項目投資決策最優(yōu)化為目標合理安排生產(chǎn)線一、項目投資決策最優(yōu)化為目標合理安排生產(chǎn)線對于創(chuàng)造價值而言投資決策是三項決策中最重要的決策?；I資的目的是投資投資決定了籌資的規(guī)模和時間

2、。投資決定了購置的資產(chǎn)類別不同的生產(chǎn)經(jīng)營活動需要不同的資產(chǎn)因此投資決定了日常經(jīng)營活動的特點與方式。在實訓中團隊投資決策的關鍵就是高、中、低端生產(chǎn)線的安排。不同的產(chǎn)品線配置將影響到公司期初的籌資數(shù)額、將來產(chǎn)品的平均盈利能力及競爭壓力?，F(xiàn)金流量是投資決策考慮的關鍵指標它是進行企業(yè)價值判斷的重要指標是企業(yè)持續(xù)經(jīng)營的基本保障也是企業(yè)擴大再生產(chǎn)的資源保障同時還是影響企業(yè)流動性強弱的決定因素。若在購買生產(chǎn)線之前未對預計當期現(xiàn)金流出和下季初費用扣除加

3、以計算就無法安排好籌資方案企業(yè)將很可能出現(xiàn)資金鏈的斷裂通過緊急貸款補足負的現(xiàn)金流量之后只好通過借款維持經(jīng)營借款的額度又受財務狀況的直接影響因此企業(yè)走入到一個財務困境中。就拿這次實訓的現(xiàn)金流量表來說，由于現(xiàn)金流量預測和分析的問題，我認為我們小組第一季度的投資所用的資金量比較大，需要使用向銀行借款來完成后面幾個季度對產(chǎn)品的開發(fā)與生產(chǎn)，我要求組長向銀行借款1500000.00元。由于這一次錯誤的決策和對未來現(xiàn)金流量的錯誤估計導致了我們小組到第

4、4季度，由于訂單數(shù)量的獲取和產(chǎn)量的不對稱產(chǎn)生了罰款，再加上還貸的壓力最后使我們小組走向了瀕臨破產(chǎn)的邊緣。以下是我們小組后3個季度籌資活動的現(xiàn)金流量表，如下：第二季度本期發(fā)生累計發(fā)生籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量吸收投資收到的現(xiàn)金0.000.00借款收到的現(xiàn)金1500000.001500000.00現(xiàn)金流出小計1500000.001575000.00籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額1500000.0075000.00從這次失敗的經(jīng)歷，我領悟到了要合理的

5、進行現(xiàn)金流量的預測，就需要考慮到投資資金的支出，運營資金的支出，企業(yè)勞務加工的收入能力。(1)投資資金額度:投資資金額度取決于權益總額運營資金需求必要地資金持有量以及下期運營資金需求量。(2)運營資金額度:包括材料購買、工人工資、加工費、培訓費、維修費、廠房租金、行政管理費、設備折舊費。二、加強營運資金管理為核心二、加強營運資金管理為核心強化現(xiàn)金流量實時反映功能強化現(xiàn)金流量實時反映功能公司的資金運作離不開營運資金管理、存貨管理、現(xiàn)金管理

6、通過營運資金的運算與分析掌握信用政策的具體內容及其變更時的評估方法最終通過財務報表流動資產(chǎn)分析、流動負債分析、流動結構分析以及包括杜邦比率分析、杠桿比率分析等在內的財務風險分析。保持適當?shù)牧鲃颖嚷史e極運用財務杠桿。我們小組在項目決策中的流動負債主要是來自于銀行借款。通過三個季度的運營公司的財務杠桿系數(shù)因為第三季度的大量借款而導致系數(shù)偏高風險較大。這時就應該用有效的安排資金借貸比如商業(yè)信用的運用、票據(jù)的貼現(xiàn)等手段是非常重要的。企業(yè)生存的主