我國(guó)城市商業(yè)銀行資產(chǎn)重組改革途徑研究.pdf

1、從20世紀(jì)80年代中期開(kāi)始，為深化經(jīng)濟(jì)體制改革，借鑒國(guó)外經(jīng)驗(yàn)，我國(guó)進(jìn)行了城市信用社的金融體制改革的嘗試。城市商業(yè)銀行在客觀上填補(bǔ)了由于國(guó)有商業(yè)銀行機(jī)構(gòu)收縮、城市信用社和農(nóng)村信用社業(yè)務(wù)品種簡(jiǎn)單、規(guī)模偏小而導(dǎo)致的部分中小城市金融市場(chǎng)缺位和金融服務(wù)空白，滿足了各類(lèi)企業(yè)對(duì)銀行服務(wù)多層次、多方面的需求，成為中國(guó)金融業(yè)中不可或缺的組成部分。但是目前城市商業(yè)銀行普遍面臨著諸如管理架構(gòu)紊亂、資本實(shí)力弱、資產(chǎn)質(zhì)量差、銀行定位模糊、抗風(fēng)險(xiǎn)能力弱、地區(qū)差異大

2、、金融服務(wù)質(zhì)量不高等一系列不容忽視和迫切需要解決的問(wèn)題。 本文通過(guò)分析我國(guó)城商行目前的問(wèn)題，借鑒國(guó)外發(fā)達(dá)國(guó)家社區(qū)銀行的經(jīng)驗(yàn)，結(jié)合我國(guó)城市商業(yè)銀行中重組先行者的實(shí)證分析，在影響城市商業(yè)銀行競(jìng)爭(zhēng)力發(fā)展的問(wèn)題上進(jìn)行深入討論，提出了讓處于不同地域、擁有不同規(guī)模的城商行在試圖進(jìn)行重組之前應(yīng)重點(diǎn)考慮的因素和步驟。 本文共分為五大部分。 第一部分是導(dǎo)論，闡明了本文的研究目的及意義，簡(jiǎn)要描述了對(duì)國(guó)內(nèi)外研究現(xiàn)狀和發(fā)展趨勢(shì)，并對(duì)本文

3、結(jié)構(gòu)和采用的方法進(jìn)行了說(shuō)明。 第二部分為“我國(guó)城市商業(yè)銀行的現(xiàn)狀”，其中探討了三個(gè)問(wèn)題。首先從我國(guó)城市商業(yè)銀行的起源談起，闡述了我國(guó)城市商業(yè)銀行在其發(fā)展過(guò)程中帶來(lái)的積極意義，接著通過(guò)將我國(guó)城市商業(yè)銀行和國(guó)內(nèi)其他商業(yè)銀行、國(guó)外發(fā)達(dá)國(guó)家城市商業(yè)銀行在股權(quán)特征、結(jié)構(gòu)特點(diǎn)和規(guī)模上的特點(diǎn)，詳細(xì)描述了我國(guó)城市商業(yè)銀行的特征。最后，指出了我國(guó)城市商業(yè)銀行存在的一系列不容忽視和迫切需要解決的問(wèn)題。 第三部分為“重組改革是解決我國(guó)城市商業(yè)

4、銀行現(xiàn)實(shí)問(wèn)題的需要”。此部分從內(nèi)因和外因兩方面展開(kāi)。第一，我國(guó)城市商業(yè)銀行進(jìn)行資產(chǎn)的重組改革，可以為城市商業(yè)銀行注入新的活力，帶來(lái)新的優(yōu)勢(shì)，主要表現(xiàn)在：實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)的重組，能使銀行在較短的時(shí)間內(nèi)以較低的代價(jià)擴(kuò)大自己的規(guī)模和資金來(lái)源；為銀行帶來(lái)新的客戶信息，為城市商業(yè)銀行開(kāi)拓了新的市場(chǎng)；同時(shí)，通過(guò)互補(bǔ)型的重組改革，可以促進(jìn)技術(shù)的創(chuàng)新，實(shí)現(xiàn)資源的互補(bǔ)，分散經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，避免過(guò)度競(jìng)爭(zhēng)。第二，監(jiān)管部門(mén)和政府明確了對(duì)現(xiàn)有城市商業(yè)銀行進(jìn)行審慎性重組和改革的

5、基本思路和原則積極支持城商行進(jìn)行資產(chǎn)重組，即：選擇當(dāng)?shù)亟?jīng)營(yíng)狀況相對(duì)較好、管理控制能力相對(duì)較強(qiáng)、規(guī)模相對(duì)較大的城市商業(yè)銀行，由股東各方通過(guò)注資和資產(chǎn)置換消化處理大部分歷史上形成的非正常經(jīng)營(yíng)負(fù)擔(dān)，然后主要通過(guò)吸收民間資本和境外戰(zhàn)略投資者對(duì)城市商業(yè)銀行進(jìn)行充分改造，允許其在具備相當(dāng)業(yè)績(jī)和管理能力的情況下在適當(dāng)范圍內(nèi)擴(kuò)大發(fā)展空間，鼓勵(lì)根據(jù)自愿和市場(chǎng)原則與其他城市商業(yè)銀行實(shí)施兼并重組。 第四部分是“對(duì)我國(guó)城市商業(yè)銀行重組途徑的探討”。

6、 這是本文分析的落腳點(diǎn)。究竟選擇何種資產(chǎn)重組途徑對(duì)我國(guó)的城商行帶來(lái)的效益最大呢? 本文從分兩種途徑進(jìn)行探討，其中第二種途徑又細(xì)分為兩種方式。 第一種是與國(guó)內(nèi)同類(lèi)型商業(yè)銀行合并重組，從與國(guó)內(nèi)同類(lèi)型商業(yè)銀行合并重組的原則開(kāi)始分析，指出在合并重組的過(guò)程中，應(yīng)該注意處理好的問(wèn)題：從互補(bǔ)性、整合性、相容性、合規(guī)性出發(fā)，明確自身優(yōu)勢(shì)，尋找合適的聯(lián)盟伙伴；考慮到股東、地方政府、董事會(huì)以及高層管理之間的利益協(xié)調(diào)；在重組過(guò)程中需遵循堅(jiān)持商業(yè)化

7、、市場(chǎng)化原則、堅(jiān)持公平合理的原則、堅(jiān)持循序漸進(jìn)的原則、實(shí)行強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合，強(qiáng)弱重組的原則等等。接著，分析了與國(guó)內(nèi)同類(lèi)型商業(yè)銀行合并重組的策略，提出了“橫向并購(gòu)”和“縱向并購(gòu)”兩種可供選擇的策略方式。接下來(lái)，以徽商銀行為案例，詳細(xì)描述了這種資產(chǎn)重組方式實(shí)際操作的可行性。最后，指出了這種重組方式帶來(lái)的影響，包括好的影響：可以迅速增強(qiáng)城商行資本實(shí)力、提高壞賬處理能力、提高抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力、實(shí)現(xiàn)優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)，發(fā)揮協(xié)同效應(yīng)以及由于定位不明確所帶來(lái)的隱患。

8、 第二種是民間資本參股，即引進(jìn)境內(nèi)戰(zhàn)略投資者。首先，點(diǎn)明了民間資本進(jìn)入銀行體系已有相關(guān)政策法制保障，然后，開(kāi)始分析民間資本參股城市商業(yè)銀行的效用：可以有效解決城市商業(yè)銀行資本金不足的問(wèn)題；可以有效促進(jìn)商業(yè)銀行資本結(jié)構(gòu)的多元化和股權(quán)民營(yíng)化，進(jìn)而逐步建立現(xiàn)代企業(yè)制度；可以有效解決民營(yíng)企業(yè)融資困難的問(wèn)題。本文還結(jié)合浙商銀行的案例展示了這種重組途徑可操作性以及這種重組方式帶來(lái)的啟示。最后，本文指出民間資本參股城市商業(yè)銀行需要注意的問(wèn)題和風(fēng)險(xiǎn)

9、容易出現(xiàn)為自己的企業(yè)融資提供便利，給關(guān)聯(lián)企業(yè)發(fā)放貸款的現(xiàn)象；其次，為了取得自身的豐厚回報(bào)，追求高風(fēng)險(xiǎn)、高收益的投資愿望更為強(qiáng)烈。民間資本參股的城市商業(yè)銀行如果過(guò)分追求高風(fēng)險(xiǎn)、高收益的投資，一旦投資失敗，絕大部分損失將由股東承擔(dān)；民營(yíng)企業(yè)老板大都缺乏從事金融方面的工作經(jīng)歷，難以勝任現(xiàn)代商業(yè)銀行的管理工作；同時(shí)，和一般的民營(yíng)企業(yè)聯(lián)姻時(shí)，雙方還應(yīng)多注意企業(yè)文化理念的磨合。 第三種是“引進(jìn)境外戰(zhàn)略投資者”。一開(kāi)始，本文就給出了關(guān)于“境外

10、戰(zhàn)略投資者”的定義，目的是為了將戰(zhàn)略投資者和戰(zhàn)略投機(jī)者區(qū)分。然后分析了境外戰(zhàn)略投資者積極參股城市商業(yè)銀行的原因：其網(wǎng)絡(luò)和客戶基礎(chǔ)所具有的吸引力，參股城商行的成本較國(guó)有商業(yè)銀行更低，便于外資銀行的介入。接著用數(shù)據(jù)闡述了城市商業(yè)銀行引進(jìn)境外戰(zhàn)略投資者的現(xiàn)狀與特點(diǎn)。接下來(lái)，論述了引進(jìn)境外戰(zhàn)略投資者對(duì)國(guó)內(nèi)城市商業(yè)銀行的好的影響：境外戰(zhàn)略投資者會(huì)帶來(lái)資金，全新的經(jīng)營(yíng)理念、風(fēng)險(xiǎn)管理水平。負(fù)面的影響：有可能造成銀行控制權(quán)的外流，影響金融安全；可能造成

11、大量財(cái)富的外流問(wèn)題；很有司能帶來(lái)我國(guó)金融業(yè)發(fā)展的地區(qū)不平衡問(wèn)題，加劇我國(guó)金融資源分配的不平衡性。 第五部分是結(jié)論。本文將理論與實(shí)際相結(jié)合，總結(jié)了各種途徑可能帶來(lái)的影響之后，得出：第一，重組必須形神兼?zhèn)?。無(wú)論是哪一種重組方式，都不是簡(jiǎn)單的融合相加。城商行重組是要通過(guò)量的擴(kuò)張去實(shí)現(xiàn)質(zhì)的飛躍，實(shí)現(xiàn)公司治理的重構(gòu)、業(yè)務(wù)流程的再造、競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力的攀升。第二，城商行在進(jìn)行重組改革的過(guò)程中，一定要設(shè)立自己的發(fā)展戰(zhàn)略。第三，對(duì)于某一家特定的城市商業(yè)

12、銀行，在選擇重組途徑之前，應(yīng)通過(guò)自查和外部監(jiān)管充分了解自身情況，除了借鑒先前成功的范例，更應(yīng)該在操作的過(guò)程中根據(jù)自身情況不斷修正、改進(jìn)方法，找到最適合自己的道路。 綜觀本文的研究方法、總體內(nèi)容與分析思路，從理論與實(shí)踐這兩方面看，至少在以下幾個(gè)方面進(jìn)行了有益的探索。 1、在研究視角上，不是把研究?jī)H僅停留在對(duì)城市商業(yè)銀行的具體途徑的探討上，而是通過(guò)對(duì)我國(guó)城市商業(yè)銀行中重組先行者的發(fā)展?fàn)顩r進(jìn)行探討后，指出進(jìn)行資產(chǎn)重組途徑選擇之