農(nóng)業(yè)上市公司盈余管理手段實證研究.pdf

1、盈余管理問題普遍存在于企業(yè)財務(wù)管理之中。不同行業(yè)盈余管理原因及手段必然不同。尤其是對于非常特殊的農(nóng)業(yè)來講，農(nóng)業(yè)對國民經(jīng)濟的發(fā)展起著至關(guān)重要的作用。從中央到地方政府對農(nóng)業(yè)，尤其是對農(nóng)業(yè)上市公司關(guān)注力度較大，一系列優(yōu)惠措施也較多。而農(nóng)業(yè)上市公司同時受到自然因素和市場因素的雙重影響，其業(yè)績狀況也較差。因此，農(nóng)業(yè)上市公司進行盈余管理的原因及手段也必然存在自身的特殊性。而縱觀國內(nèi)外研究現(xiàn)狀，多數(shù)研究集中于制造業(yè)等其他行業(yè)，對于農(nóng)業(yè)上市公司盈余管理

2、的研究較少。本文通過對我國農(nóng)業(yè)上市公司盈余管理的原因及手段的分析，旨在為治理農(nóng)業(yè)上市公司盈余管理行為提供相應的對策。
　　本文以盈余管理的相關(guān)理論為基礎(chǔ)，并結(jié)合農(nóng)業(yè)上市公司的現(xiàn)狀，選擇2011-2013年我國農(nóng)業(yè)上市公司數(shù)據(jù)，采用多元回歸的分析方法對農(nóng)業(yè)上市公司盈余管理程度及盈余管理手段的偏好性進行研究。文章主要研究了以下四個問題，并得出相關(guān)結(jié)論。第一，從對農(nóng)業(yè)上公司現(xiàn)狀的分析中發(fā)現(xiàn)我國農(nóng)業(yè)上市公司普遍業(yè)績低下，并且受自然壞境的影

3、響較大，而股本的規(guī)模也都不太大。生物資產(chǎn)核算率較低，出現(xiàn)了很強的“背農(nóng)”現(xiàn)象。同時發(fā)現(xiàn)農(nóng)業(yè)上市公司獲得的政府補助是凈利潤重要的來源。農(nóng)業(yè)上市公司整體收益質(zhì)量不是很高，屬于弱質(zhì)性行業(yè);第二，從對我國相關(guān)的會計準則的分析中發(fā)現(xiàn)農(nóng)業(yè)上市公司同其他類別上市公司相同的盈余管理手段，如提前確認收入、會計政策和會計估計的變更、公允價值計量方法的選擇。此外還發(fā)現(xiàn)了農(nóng)業(yè)上市公司特殊的盈余管理手段即生物資產(chǎn)和政府補助。同時在生物資產(chǎn)準則和政府補助準則的確認

4、、計量、披露方面的確發(fā)現(xiàn)農(nóng)業(yè)上市公司可以進行盈余管理的空間;第三，從實證的角度出發(fā)，運用擴展的Jones模型，驗證了我國農(nóng)業(yè)上市公司的確存在不同程度的盈余管理的行為。生物資產(chǎn)也確實成為農(nóng)業(yè)上市公司盈余管理的手段之一。同時從利潤構(gòu)成角度出發(fā)，運用多元回歸的計量方法，發(fā)現(xiàn)農(nóng)業(yè)上市公司盈余管理的手段具有一定的偏好性。如農(nóng)業(yè)上市公司更加傾向于采用政府補助等影響營業(yè)外收支的項目來操縱應計利潤，進而達到盈余管理的目的;第四，提出相關(guān)的治理對策。首先

5、應當完善相關(guān)準則，尤其是政府補助準則和生物資產(chǎn)準則;其次需要加強政府的扶持和監(jiān)督管理，為農(nóng)業(yè)上市公司提高經(jīng)濟效益提供良好的外部條件;然后需要加強對外部審計的監(jiān)督，提高審計的獨立性;最后就是要加強農(nóng)業(yè)上市公司內(nèi)部的治理，優(yōu)化股權(quán)結(jié)構(gòu)，完善公司治理機制。
　　本文有兩處創(chuàng)新點，首先針對農(nóng)業(yè)上市公司一般和特殊的盈余管理手段分析，使得研究更加具有針對性和獨創(chuàng)性。其次在實證分析中融入了農(nóng)業(yè)上市公司的特點，加入相關(guān)變量，針對農(nóng)業(yè)上市公司盈余管