基于客戶貢獻(xiàn)度調(diào)整的成本加成貸款定價(jià)模型研究.pdf

1、1996年伊始，我國(guó)開(kāi)啟了利率市場(chǎng)化進(jìn)程，依據(jù)人民銀行提出的中國(guó)利率市場(chǎng)化思路，我國(guó)先外幣、后本幣，先貸款、后存款，逐步加快利率市場(chǎng)化步伐。2000年9月外幣貸款的利率完全放開(kāi)，人民幣貸款利率在央行公布的基準(zhǔn)利率基礎(chǔ)上進(jìn)行上下浮動(dòng)。伴隨利率市場(chǎng)化的推進(jìn)，利率的確定將全部交由市場(chǎng)決定。這便給商業(yè)銀行帶來(lái)了存貸利差縮小、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)及收入結(jié)構(gòu)變更等沖擊及變化，各家銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理能力、資本管理能力、貸款定價(jià)能力都亟待提高。
　　自我國(guó)于20

2、09年加入巴塞爾協(xié)議委員會(huì)，中國(guó)也開(kāi)始全面參與銀行監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)的制定與落實(shí)。2012年發(fā)布《商業(yè)銀行資本管理辦法》，設(shè)定了6個(gè)資本充足率達(dá)標(biāo)過(guò)渡期，并要求商業(yè)銀行將于2018年底全面達(dá)到相關(guān)資本監(jiān)管要求。資本管理辦法的出臺(tái)引導(dǎo)商業(yè)銀行及時(shí)轉(zhuǎn)變發(fā)展方式，要求商業(yè)銀行落實(shí)新資本協(xié)議管理辦法，提升風(fēng)險(xiǎn)管理能力并以資本節(jié)約的內(nèi)涵發(fā)展方式來(lái)拓展業(yè)務(wù)。因此，本文提出為實(shí)現(xiàn)利率市場(chǎng)化的平穩(wěn)過(guò)渡，滿足資本管理辦法要求，商業(yè)銀行應(yīng)重點(diǎn)增強(qiáng)客戶和產(chǎn)品的細(xì)分能力

3、，建立貸款定價(jià)機(jī)制、提高貸款差異化定價(jià)水平便成為各家銀行的第一要?jiǎng)?wù)。
　　本文在第一部分闡述了選題的背景、意義，介紹了貸款定價(jià)理論的行業(yè)發(fā)展動(dòng)態(tài)，繼而說(shuō)明了本文的研究?jī)?nèi)容、方法及創(chuàng)新點(diǎn)。
　　利率市場(chǎng)化及巴塞爾協(xié)議Ⅲ的實(shí)施是當(dāng)前商業(yè)銀行面臨的兩個(gè)巨大挑戰(zhàn)，各家銀行也會(huì)就此調(diào)整自己的經(jīng)營(yíng)策略及產(chǎn)品定價(jià)方法。因此，第二部分重點(diǎn)結(jié)合利率市場(chǎng)化進(jìn)程及巴塞爾協(xié)議實(shí)施辦法闡述了二者對(duì)商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)及貸款定價(jià)的影響，并給出當(dāng)前環(huán)境下貸款定價(jià)

4、的建議。
　　第三章在分析了國(guó)內(nèi)外主要貸款定價(jià)方式基礎(chǔ)上，介紹了我國(guó)當(dāng)前采納以央行公布的基準(zhǔn)利率加減點(diǎn)數(shù)的定價(jià)方式并剖析了這種貸款定價(jià)方式的弊端。筆者結(jié)合我國(guó)商業(yè)銀行的定價(jià)現(xiàn)狀、經(jīng)營(yíng)環(huán)境與面臨的挑戰(zhàn)，提出我國(guó)商業(yè)銀行可以采納以客戶貢獻(xiàn)度調(diào)整的成本加成定價(jià)模型并論述了這種模型的優(yōu)勢(shì)及可行性。
　　第四章是本文的重點(diǎn)章節(jié)，在前文論述的基礎(chǔ)上，筆者構(gòu)建了基于客戶貢獻(xiàn)度調(diào)整的成本加成貸款定價(jià)模型，并就因子及調(diào)整項(xiàng)的計(jì)算方法分別進(jìn)行了