基于第三方支付平臺(tái)余額寶存在的風(fēng)險(xiǎn)研究

1、基于第三方支付平臺(tái)余額寶存在的風(fēng)險(xiǎn)研基于第三方支付平臺(tái)余額寶存在的風(fēng)險(xiǎn)研究【摘要】近年來(lái)，互聯(lián)網(wǎng)與保險(xiǎn)、基金等金融產(chǎn)品的結(jié)合越來(lái)越緊密，而后余額寶應(yīng)運(yùn)而生。本論文介紹了余額寶的產(chǎn)生和涉及的主體，說(shuō)明其不是一般存款而是貨幣基金。之后分析了余額寶為什么在短期內(nèi)迅速發(fā)展的原因，原因本文歸納了四點(diǎn)。最后著重分析了余額寶的風(fēng)險(xiǎn)，包括網(wǎng)絡(luò)黑客風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、合法性和法律風(fēng)險(xiǎn)、政策性風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)和管理風(fēng)險(xiǎn)、其他風(fēng)險(xiǎn)。下載【關(guān)鍵詞】余額寶貨幣基金風(fēng)

2、險(xiǎn)一、余額寶的產(chǎn)生2013年6月13日阿里巴巴推出余額寶，旨在為個(gè)人用戶(hù)打造余額增值服務(wù)，目前規(guī)模已超過(guò)2500億，用戶(hù)量達(dá)到了4900萬(wàn)。而基金公司要想獲取收益必須擴(kuò)大規(guī)模，而天弘基金此前的規(guī)模不大。但是大背景是銀行壟斷了基金銷(xiāo)售渠道，天弘基金要想通過(guò)銀行銷(xiāo)售基金，須支付基金管理費(fèi)的30%40%作為渠道費(fèi)。直銷(xiāo)的方式有兩種：實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)和電商。實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)銷(xiāo)售需要大量的資金支持。而天弘基金沒(méi)有過(guò)多的資金，電商是最佳選擇。正逢此時(shí)淘寶網(wǎng)籌劃推動(dòng)

3、基金公司開(kāi)店。2011年9月20日，天弘基金的副總拜訪了淘寶網(wǎng)的總部。隨后，電子商務(wù)小組在天弘基金管理公司成立。從此阿里巴巴與天弘基金的合作正式開(kāi)始。余額寶涉及到的主體有：用戶(hù)，中信銀行，支付寶公司，天弘基金管理公司。基金網(wǎng)上直銷(xiāo)平臺(tái)由支付寶提供，從天弘基金收取基金規(guī)模的25%的技術(shù)服務(wù)費(fèi)；天弘基金提供貨幣基金管理，且管理費(fèi)是按基金規(guī)模的0.3%收??；中信銀行，對(duì)天弘基金進(jìn)行托管清算，且基金托管費(fèi)是按基金規(guī)模的0.08%收取。目前天弘增

4、利寶是余額寶唯一的合作對(duì)象。二、余額寶快速發(fā)展的原因第一，余額寶的客戶(hù)來(lái)源很龐大。余額寶是依附于支付寶和淘寶網(wǎng)產(chǎn)生的。目前，淘寶網(wǎng)注冊(cè)用戶(hù)已經(jīng)超過(guò)6000萬(wàn)，支付寶注冊(cè)用戶(hù)超過(guò)了6億。第二，余額寶的貨幣資金流動(dòng)性高，對(duì)用戶(hù)來(lái)說(shuō)很便捷。余額寶里面的資金可以隨時(shí)轉(zhuǎn)出轉(zhuǎn)入，而且還有充話費(fèi)，信用卡還款，提現(xiàn)等功能。第三，余額寶與銀行等理財(cái)產(chǎn)品比，起購(gòu)資金低、收益穩(wěn)定。很多銀行理財(cái)產(chǎn)品都有起購(gòu)資金限制。如興業(yè)銀行的“天天萬(wàn)利寶”起購(gòu)金額是五千元，

5、而余額寶的是1元，門(mén)檻很低。余額寶的收益率也一直保持在4%以上，與普通理財(cái)產(chǎn)品收益率差不多。第四，余額寶可依托手機(jī)進(jìn)行，操作方便。余額寶所有的操作都可以在手機(jī)上進(jìn)行且沒(méi)有手續(xù)費(fèi)，很符合現(xiàn)代人的生活需求。三、余額寶存在的風(fēng)險(xiǎn)分析余額寶雖然被廣大用戶(hù)所追捧，在關(guān)注其優(yōu)點(diǎn)的同時(shí)也要注意它的風(fēng)險(xiǎn)。余額寶的風(fēng)險(xiǎn)本文共歸納了六個(gè)。（一）網(wǎng)絡(luò)黑客對(duì)余額寶造成的風(fēng)險(xiǎn)余額寶往來(lái)的資金是通過(guò)現(xiàn)代通信技術(shù)比如手機(jī)和電腦完成的。支付寶威脅。參考文獻(xiàn)胡世良.互聯(lián)