sbl52民企成指分析報(bào)告

1、SBL52SBL52民企成指分析報(bào)告民企成指分析報(bào)告撰寫：撰寫：高海銓日期：日期：2013506數(shù)據(jù)來(lái)源：數(shù)據(jù)來(lái)源：SBL投資分析網(wǎng)、新浪財(cái)經(jīng)網(wǎng)、wind資訊雙保良中國(guó)民企成份指數(shù)是通過(guò)選取上海、深圳證券交易所上市的民營(yíng)公司最具市場(chǎng)代表性的52個(gè)樣本股來(lái)編制的，指數(shù)基準(zhǔn)日為2001年7月2日。之前已有專業(yè)人士利用2001年6月30日－2002年12月31日的樣本數(shù)據(jù)，評(píng)價(jià)了SBL52民企成指的代表性和投資性?，F(xiàn)在，我們將利用近期指數(shù)收盤

2、數(shù)據(jù)，來(lái)對(duì)SBL52民企成指進(jìn)行跟蹤分析，并驗(yàn)證其作為指數(shù)化投資操作標(biāo)的可行性。本報(bào)告主要從市場(chǎng)表現(xiàn)分析、相關(guān)性分析和風(fēng)險(xiǎn)收益特征分析三個(gè)方面來(lái)對(duì)SBL52投資性進(jìn)行跟蹤分析，研究的時(shí)間區(qū)間僅限于2013年4月。一、一、市場(chǎng)表現(xiàn)分析市場(chǎng)表現(xiàn)分析我們?nèi)∮?013年4月份SBL52民企成指、上證指數(shù)、深證成指、滬深300、民企200、深證民營(yíng)指數(shù)日漲跌百分比數(shù)據(jù)，繪制了各指數(shù)的本月份走勢(shì)疊加對(duì)比圖，如圖1所示。圖1：4月各股指走勢(shì)對(duì)比來(lái)源：

3、深圳雙保良（SBL）投資有限公司20132013年4月各指數(shù)風(fēng)險(xiǎn)收益特征月各指數(shù)風(fēng)險(xiǎn)收益特征民企成指民企成指上證綜指上證綜指深證成指深證成指民企民企200200深證民營(yíng)深證民營(yíng)滬深滬深300300平均回報(bào)率0.0003230.0014210.0015520.0006300.0006410.001031波動(dòng)率15.1734%12.5413%14.9120%19.4541%26.6513%12.6425%貝塔系數(shù)1.1791790.8328

4、051.0432021.0972780.9906221.000000夏普指數(shù)0.0421740.1895570.1732340.0578530.0331790.139257詹森指數(shù)0.0009080.0005760.0004720.0005100.0016620.000000來(lái)源：深圳雙保良（SBL）投資有限公司從表2中，可以看到這個(gè)月，民企成指的數(shù)據(jù)在平均回報(bào)率、夏普指數(shù)和詹森指數(shù)上僅次于深證民營(yíng)指數(shù)，高于民企200，說(shuō)明小盤股在經(jīng)濟(jì)