銀行“脫媒”對商業(yè)銀行存貸款業(yè)務(wù)的影響研究.pdf

1、“金融脫媒”的歷程在我國只有短短十幾年，然而其在歐美國家已經(jīng)有近六十年的歷史。我國大規(guī)模的“金融脫媒”始于20世紀90年代，主要是由于商業(yè)銀行利率管制嚴格因而融資費用較高，而直接融資市場如股票市場、債券市場等開始逐漸發(fā)展，為居民和企業(yè)的投資增加的更多的選擇。因而資金的供需雙方為尋求較低的交易成本，選擇繞開金融中介在直接融資市場進行交易。商業(yè)銀行作為金融體系中的核心組成部分，主要有四種金融職能，分別是信用中介、支付中介、信用創(chuàng)造和金融服務(wù)

2、。信用中介職能主要涉及銀行的存貸款業(yè)務(wù)，銀行通過自身信用吸引客戶的存款，再通過自身中介的身份將存款作為原始資金發(fā)放出去形成貸款。“金融脫媒”對商業(yè)銀行的影響首先就是“脫”去了銀行的信用中介的職能，存款者尋求更高收益的理財方式，貸款者也不再依賴銀行轉(zhuǎn)而投向直接融資市場。其次，“金融脫媒”大環(huán)境下產(chǎn)生的互聯(lián)網(wǎng)金融，其中包括有第三方支付平臺，這個平臺可以實現(xiàn)幫用戶支付、轉(zhuǎn)賬、匯款等商業(yè)銀行傳統(tǒng)業(yè)務(wù)，從而弱化了銀行的支付中介的作用。再次，當儲戶

3、將資金存入銀行，銀行以此存款作為原始存款放貸出去，然后收回貸款再形成存款，這樣的一個往復過程就形成了銀行的派生存款，使得原始存款不斷擴大，形成銀行的信用創(chuàng)造價值。然而“金融脫媒”影響商業(yè)銀行信用中介的功能時會造成銀行存款和貸款數(shù)量的減少，因此也會側(cè)面影響銀行信用創(chuàng)造的實現(xiàn)?！敖鹑诿撁健弊詈笠徊健懊摗比サ氖巧虡I(yè)銀行的金融服務(wù)職能，隨著“脫媒”的深化，大型優(yōu)質(zhì)企業(yè)逐步成立自己的財務(wù)公司，將集團全部資金由財務(wù)公司進行管理，不再通過商業(yè)銀行獲取

4、金融服務(wù)，因而商業(yè)銀行金融服務(wù)的功能也會受到影響。
　　本文主要關(guān)注我國的“金融脫媒”對商業(yè)銀行信用中介職能所產(chǎn)生的影響，尤其是對其存貸款結(jié)構(gòu)造成的影響，因而在文章中將“金融脫媒”的概念窄化為供需雙方在交易時不通過銀行進行，即銀行“脫媒”。本文先對商業(yè)銀行存貸款理論進行了解釋，對商業(yè)銀行存款和貸款結(jié)構(gòu)進行分析過后總結(jié)了存貸款理論各自的優(yōu)缺點，緊接著提出了銀行“脫媒”的定義。通過對銀行“脫媒”的簡單定義可以幫助讀者了解到商業(yè)銀行在資

5、金的供給雙方間所扮演的角色。然后，對銀行“脫媒”在我國產(chǎn)生的原因進行了探討，主要分析了資本市場、金融監(jiān)管和金融信息發(fā)展三方面因素。隨之引出論文的中心部分即銀行“脫媒”對我國商業(yè)銀行存貸款結(jié)構(gòu)產(chǎn)生的影響，從貸款和存款兩方面闡述。貸款方面主要從個人貸款、大型優(yōu)質(zhì)集團企業(yè)貸款和中小企業(yè)貸款三方面入手，分析得出商業(yè)銀行這三方面的貸款業(yè)務(wù)主要被P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺、資本市場和創(chuàng)業(yè)板、新三板市場分流，使得商業(yè)銀行貸款利潤下降。存款方面分為居民存款和對

6、公存款兩方面，分析得出，居民受銀行“脫媒”的影響，改變了儲蓄的方式，將存入銀行的資金轉(zhuǎn)入直接融資市場，同時商業(yè)銀行對公業(yè)務(wù)中企業(yè)受銀行“脫媒”的影響也改變了融資方式，通過設(shè)立財務(wù)公司直接在資本市場進行理財。通過對存貸款業(yè)務(wù)的影響分析，文章緊接著結(jié)合時下互聯(lián)網(wǎng)金融和大數(shù)據(jù)等熱點，提出相應的解決對策，如發(fā)展零售業(yè)務(wù)、發(fā)展中間業(yè)務(wù)、加大商業(yè)銀行“觸網(wǎng)”力度、發(fā)展小微融資等。
　　商業(yè)銀行通過其四種職能的完善，對于中國的經(jīng)濟發(fā)展有著不可忽