基于關系型借貸視角下的中小企業(yè)融資問題研究——以濟南市為例.pdf

1、近年來，我國經(jīng)濟發(fā)展水平不斷提高，中小企業(yè)的發(fā)展也成迅猛之勢，尤其是在經(jīng)濟的健康持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展方面做出了不可磨滅的貢獻，不但促進了地方經(jīng)濟的進步，也實現(xiàn)了經(jīng)濟結構的升級和優(yōu)化，同時還在提高就業(yè)率、增加經(jīng)濟收入等方面發(fā)揮了重要作用。世界各個國家對中小企業(yè)在經(jīng)濟發(fā)展中所發(fā)揮的作用都持贊同態(tài)度，如何大力發(fā)展中小企業(yè)也成為各國關注的共同話題。但是中小企業(yè)由于其自身存在的規(guī)模小、流動資產(chǎn)少、資金周轉(zhuǎn)困難、企業(yè)管理不規(guī)范、信用等級較低等弊端導致了其融

2、資面臨困境。尤其是作為發(fā)展中國家的中國，由于特殊的國情，中小企業(yè)融資難問題更為突出。怎樣找到一條能夠緩解目前困境的道路變成了當前的主要問題。
　　關系型借貸指的是通過銀行與企業(yè)之間的多方面接觸和長期交往，銀行在足夠了解企業(yè)的前提下來決定是否貸款給中小企業(yè)。關系型借貸可以有效解決銀行和企業(yè)之間的信息不對稱問題，不但使企業(yè)在一定程度上降低了融資成本也降低了貸款要求，減少銀行抵押物，盡可能擴大了獲得貸款的可能性。該方式能夠有效解決中小企

3、業(yè)的資金困境，在美國、日本等國家均取得了良好的效果。由于我國的特殊國情，關系型借貸在我國的發(fā)展還處于起步階段，如何在城市推廣關系型借貸，使中小企業(yè)融資問題得到有效解決是我們需要關注的問題。
　　本文主要以濟南市為例對影響中小企業(yè)關系型借貸的影響因素進行了分析。文章首先對中小企業(yè)的相關理論進行了概述，并從國外和國內(nèi)兩個方面對中小企業(yè)的界定進行了闡述，隨后又總結了中小企業(yè)存在的分布范圍廣，涉獵行業(yè)多，數(shù)量大;企業(yè)所有權與經(jīng)營權高度統(tǒng)一

4、;勞動密集型產(chǎn)業(yè)較多;缺乏專業(yè)性人才，沒有良好的團隊合作意識以及企業(yè)更新?lián)Q代快，壽命較短等特點，對我國中小企業(yè)特性進行了簡單的總結，然后又介紹了中小企業(yè)的融資方式，包括內(nèi)源融資和外源融資兩種，其中外源融資又包括了直接融資和間接融資。接著對關系型借貸的相關理論進行了概述，包括關系型借貸的內(nèi)涵以及不完備契約、現(xiàn)代金融中介和信貸配給等相關理論。接著對關系型借貸的研究現(xiàn)狀分別從理論和實證兩個角度進行了國外國內(nèi)的文獻綜述。隨后又對我國中小企業(yè)融資

5、現(xiàn)狀進行了分析，從內(nèi)源融資、外源融資以及融資地區(qū)之間的差異等方面總結了我國中小企業(yè)的融資特點，并在此基礎上對中小企業(yè)融資影響因素進行分析，研究認為影響因素主要有信息不對稱、企業(yè)缺乏自有資金、企業(yè)信用狀況較差、企業(yè)缺乏抵押物、財務制度不完善、資本市場發(fā)展不完善、利率浮動措施收效甚微、信用擔保機制和扶持體系不夠完善等。隨后通過與其他借貸方式相比較，得出關系型借貸有較為突出的優(yōu)勢，同時又能解決銀企信息不對稱問題，能夠避免出現(xiàn)逆向選擇和道德風險