RAROC在商業(yè)銀行經(jīng)營管理中的應用研究.pdf

1、風險調整后的資本收益率RARoC(Risk AdjustedReturn on Capital)是國際先進商業(yè)銀行用于經(jīng)營管理的核心方法。RAROC將風險帶來的未來可預計的損失量化為當期成本，并且考慮為可能的最大風險做出資本儲備，直接對當期盈利進行調整，衡量經(jīng)風險調整后的收益大小，使銀行的收益與所承擔的風險直接掛鉤，為銀行各個層面的業(yè)務決策、發(fā)展戰(zhàn)略、績效考核、目標設定等多方面的經(jīng)營管理提供重要的、統(tǒng)一的標準依據(jù)。 國際先進銀行

2、歷經(jīng)幾十年研究和創(chuàng)新發(fā)展，已經(jīng)形成了以RAROC為核心的，用于經(jīng)濟資本分配、貸款定價、績效評估的完整的經(jīng)濟資本管理體系，國內(nèi)銀行在這一領域的實踐才剛剛起步。 長期以來，我國銀行業(yè)注重資產(chǎn)、負債的管理而疏忽于資本的管理。我國商業(yè)銀行普遍存在著資本充足率偏低，資本結構單一，資本構成不合理，盈利能力不強，這些問題嚴重影響我銀行業(yè)的發(fā)展和競爭力。 當前我國商業(yè)銀行銀行的管理重點逐漸從傳統(tǒng)的資產(chǎn)負債管理過渡為以風險計量和風險優(yōu)化為

3、核心的全面風險管理。有效配置經(jīng)濟資本可以抵御非預期風險，根據(jù)資產(chǎn)的風險一收益屬性來確定銀行資產(chǎn)業(yè)務結構和發(fā)展戰(zhàn)略，實現(xiàn)在資本承擔一定風險水平下追求銀行價值最大化的目標，RAROC是經(jīng)濟資本理論的核心內(nèi)容。 本文以RAROC模型為基礎，借鑒國際銀行業(yè)成功經(jīng)驗，結合實例對我國商業(yè)銀行經(jīng)濟資本分配、貸款定價、績效評估等問題作了應用研究，提出了應用RAROC進行商業(yè)銀行績效評估的指標體系，分析了我國商業(yè)銀行在風險管理的體制、文化理念和信