外資銀行進(jìn)入與中國(guó)銀行業(yè)績(jī)效研究.pdf

1、在全球經(jīng)濟(jì)一體化、金融自由化浪潮下，許多跨國(guó)銀行積極在全球范圍內(nèi)設(shè)立經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)，開展各類金融業(yè)務(wù)，以實(shí)現(xiàn)其全球戰(zhàn)略目標(biāo)。國(guó)外研究表明，外資銀行進(jìn)入對(duì)東道國(guó)銀行業(yè)產(chǎn)生了較為深遠(yuǎn)的影響。自1980年中國(guó)金融改革開放以來，經(jīng)過20多年的發(fā)展，外資銀行在機(jī)構(gòu)數(shù)量、資產(chǎn)規(guī)模和業(yè)務(wù)增長(zhǎng)等方面取得了相當(dāng)迅猛的發(fā)展，成為中國(guó)經(jīng)濟(jì)、金融一股不可忽視的力量。隨著2006年中國(guó)金融市場(chǎng)全面對(duì)外開放，外資銀行將在中國(guó)金融市場(chǎng)上獲得更大的發(fā)展空間。研究外資銀行對(duì)中

2、國(guó)銀行業(yè)績(jī)效產(chǎn)生的影響，對(duì)于正確應(yīng)對(duì)外資銀行進(jìn)入帶來的挑戰(zhàn)，提高中資銀行的競(jìng)爭(zhēng)力，確保銀行業(yè)的穩(wěn)健運(yùn)行，都具有重要的現(xiàn)實(shí)意義。 本文從理論和實(shí)證兩方面分析了外資銀行進(jìn)入對(duì)我國(guó)銀行業(yè)績(jī)效的影響。首先從理論方面進(jìn)行分析：外資銀行的技術(shù)示范效應(yīng)有利于提高國(guó)內(nèi)銀行經(jīng)營(yíng)管理及金融創(chuàng)新能力，但在業(yè)務(wù)、客戶和人才方面的競(jìng)爭(zhēng)，將對(duì)中資銀行提出嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)。在理論研究的基礎(chǔ)上，選取國(guó)內(nèi)具有代表性的14家商業(yè)銀行，以1996—2005年為樣本時(shí)間跨度

3、，考察外資銀行進(jìn)入對(duì)中國(guó)銀行業(yè)績(jī)效的影響。實(shí)證分析中把14家商業(yè)銀行分成三組考察對(duì)象：國(guó)有銀行樣本(4家)，股份制銀行樣本(10家)，總樣本(14家)，選取在華外資銀行的資產(chǎn)份額和貸款市場(chǎng)份額作為衡量外資銀行進(jìn)入程度的變量，用凈息差率、非利息收益率、稅前利潤(rùn)率、營(yíng)業(yè)費(fèi)用率和流動(dòng)比率作為衡量國(guó)內(nèi)銀行業(yè)績(jī)效的指標(biāo)，并引入銀行自身資產(chǎn)市場(chǎng)份額、股本率、通貨膨脹率和GDP增長(zhǎng)率等控制變量，利用面板數(shù)據(jù)模型全面考察外資銀行進(jìn)入對(duì)國(guó)內(nèi)銀行業(yè)收入水平

4、、盈利狀況、經(jīng)營(yíng)效率和流動(dòng)性的影響，檢驗(yàn)外資銀行進(jìn)入對(duì)東道國(guó)的影響效應(yīng)是否在我國(guó)得到體現(xiàn)。實(shí)證結(jié)果表明：(1)外資銀行進(jìn)入對(duì)股份制商業(yè)銀行的影響比國(guó)有商業(yè)銀行更大；(2)隨著外資銀行進(jìn)入程度加深，中資銀行的非利息收入率、營(yíng)業(yè)費(fèi)用率增加，說明外資銀行進(jìn)入中國(guó)的“技術(shù)示范效應(yīng)"已經(jīng)明顯體現(xiàn)；我國(guó)銀行業(yè)的流動(dòng)性下降、凈息差率不受影響、稅前利潤(rùn)率不降反升，說明外資銀行進(jìn)入的“市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)效應(yīng)”雖然有所體現(xiàn)，但并不顯著，外資銀行進(jìn)入在短期內(nèi)并沒有打破