我國上市銀行非利息收入的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)及防范研究.pdf

1、伴隨著經(jīng)濟(jì)全球化程度的不斷加深與利率市場化改革的推進(jìn)，以及我國資本市場規(guī)模的迅猛擴(kuò)張、金融產(chǎn)品的不斷衍生導(dǎo)致銀行經(jīng)營競爭隨之加劇，我國上市銀行和中小商業(yè)銀行的主要收入來源-存貸利差逐年縮減，而非利息收入的比重卻逐年增加，這意味著我國銀行業(yè)由利息收入向多元化非利息收入的結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)變，是經(jīng)營戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型的選擇結(jié)果，但是國內(nèi)外相關(guān)研究對(duì)非利息收入實(shí)現(xiàn)多元化收益、降低風(fēng)險(xiǎn)的效用存在較大的分歧。目前已有對(duì)非利息收入效用的研究中，忽略了非利息收入的結(jié)構(gòu)構(gòu)成

2、及其誘發(fā)的銀行風(fēng)險(xiǎn)特征，因此本文試圖回答我國上市銀行非利息收入的結(jié)構(gòu)特征將導(dǎo)致怎樣的風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)，非利息收入風(fēng)險(xiǎn)如何采取有效的方法進(jìn)行度量以及如何進(jìn)行防范，這對(duì)于上市銀行進(jìn)行有效的風(fēng)險(xiǎn)管理，進(jìn)而提升銀行的經(jīng)營績效具有重要的理論價(jià)值和現(xiàn)實(shí)意義。
　　論文圍繞“非利息收入風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)與防范”這一基本問題展開研究，針對(duì)我國上市銀行，沿著“非利息收入結(jié)構(gòu)及其風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別——風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)指標(biāo)體系及綜合評(píng)價(jià)——風(fēng)險(xiǎn)防范”的研究思路，闡釋了上市銀行非利息收入風(fēng)

3、險(xiǎn)的作用機(jī)理。本文的主要研究內(nèi)容如下：首先，通過我國上市銀行公布的年報(bào)數(shù)據(jù)，對(duì)其整體概況進(jìn)行描述，對(duì)不同類型的銀行進(jìn)行分類對(duì)比。從非利息收入內(nèi)部構(gòu)成的角度對(duì)結(jié)構(gòu)的波動(dòng)性、時(shí)間截面和時(shí)間序列的結(jié)構(gòu)相關(guān)性進(jìn)行分析，通過風(fēng)險(xiǎn)的成因、表現(xiàn)以及影響因素，確定風(fēng)險(xiǎn)維度并提出非利息收入風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)與控制方案；其次，在國內(nèi)外權(quán)威機(jī)構(gòu)以及確定的非利息收入風(fēng)險(xiǎn)維度基礎(chǔ)上，構(gòu)建評(píng)價(jià)指標(biāo)體系海選集，通過相關(guān)性分析和主成分分析進(jìn)行復(fù)選，最終形成了具有內(nèi)外部風(fēng)險(xiǎn)特征的

4、24個(gè)評(píng)價(jià)指標(biāo)：然后，采取主觀AHP與客觀熵權(quán)法相結(jié)合的組合權(quán)重進(jìn)行賦權(quán)，采用改進(jìn)的區(qū)間TOPSIS評(píng)價(jià)方法，對(duì)上市銀行非利息收入風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行綜合評(píng)價(jià)；最后從全面風(fēng)險(xiǎn)管理的視角，設(shè)計(jì)了內(nèi)外部相結(jié)合的上市銀行非利息收入風(fēng)險(xiǎn)防范體系。
　　論文的主要貢獻(xiàn)表現(xiàn)在以下三個(gè)方面：
　　第一，打破了現(xiàn)有非利息收入研究中單一占比對(duì)風(fēng)險(xiǎn)影響的分歧與障礙，從內(nèi)部結(jié)構(gòu)角度驗(yàn)證了非利息收入的波動(dòng)性與相關(guān)性，發(fā)現(xiàn)非利息收入整體及其業(yè)務(wù)構(gòu)成的波動(dòng)性較大，

5、時(shí)間截面和時(shí)間序列的相關(guān)性不僅具有風(fēng)險(xiǎn)的分散效應(yīng)，而且會(huì)隨著非利息收入占比的增加而邊際遞減。呈現(xiàn)出風(fēng)險(xiǎn)的雙元性特征。研究有助于完整的詮釋非利息收入，是對(duì)收入結(jié)構(gòu)研究的重要拓展，豐富了非利息收入的風(fēng)險(xiǎn)研究，為非利息收入結(jié)構(gòu)的定量研究奠定了基礎(chǔ)。
　　第二，跳出并擴(kuò)展了以往研究中銀行信用、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)的邏輯窠臼，提出了面向非利息收入特征的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)指標(biāo)體系。通過非利息收入風(fēng)險(xiǎn)成因、表現(xiàn)及其影響因素的匹配路徑，識(shí)別了非利息收入特征的風(fēng)險(xiǎn)表

6、征維度。在此基礎(chǔ)上，通過風(fēng)險(xiǎn)維度的指標(biāo)海選，相關(guān)性分析和主成分分析的定量篩選，構(gòu)建了風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)指標(biāo)體系，研究是對(duì)誘發(fā)銀行非利息收入風(fēng)險(xiǎn)方面的補(bǔ)充，豐富了我國銀行風(fēng)險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)來源并擴(kuò)展了風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)的研究范疇。
　　第三，克服了以往研究中單一風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)計(jì)算方法的偏差性問題，采用組合賦權(quán)與區(qū)間TOPSIS相結(jié)合的綜合評(píng)價(jià)方法，廓清了上市銀行非利息收入風(fēng)險(xiǎn)的差異性。融合主觀專家經(jīng)驗(yàn)和客觀數(shù)據(jù)計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)指標(biāo)權(quán)重，根據(jù)3σ原則確定指標(biāo)的正、負(fù)理想?yún)^(qū)