員工股票期權(quán)個人所得稅法律問題研究.pdf

1、員工股票期權(quán)是指企業(yè)為了激勵員工而賦予其在滿足相應(yīng)績效要求或者其他特定條件的情況下以事先約定的價格購買一定數(shù)量的本企業(yè)股權(quán)或者股票的權(quán)利。其作為金融創(chuàng)新在員工薪酬制度中的具體應(yīng)用和實踐，具有極強(qiáng)的制度優(yōu)越性，對于緩解現(xiàn)代企業(yè)因兩權(quán)分離導(dǎo)致的“內(nèi)部人控制”亂象，完善公司的治理結(jié)構(gòu)，提高企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營效率以及充分發(fā)揮企業(yè)人力資本的價值和作用有著極其重要的意義。
　　為了使員工股票期權(quán)制度在我國能有更好的發(fā)展，保證其充分發(fā)揮相應(yīng)的制度優(yōu)

2、越性以及充分體現(xiàn)其對企業(yè)的效用和對社會的價值，與之配套的稅收政策應(yīng)當(dāng)具有合理性和針對性。但是，我國現(xiàn)行員工股票期權(quán)個人所得稅政策仍然存在一系列的問題，諸如分類不科學(xué)，行權(quán)日納稅的問題，未單獨(dú)設(shè)置優(yōu)惠稅率，未體現(xiàn)對長期激勵效果的重視與追求以及現(xiàn)行遞延納稅政策所存在的問題等。對此，筆者在深入分析這些問題的本質(zhì)、產(chǎn)生的原因及相關(guān)不利影響的基礎(chǔ)上，同時結(jié)合美國關(guān)于員工股票期權(quán)的個稅制度對我國相關(guān)制度的啟示，針對我國現(xiàn)行稅收規(guī)定所存在的問題提出改

3、進(jìn)意見和建議。概括來講，筆者認(rèn)為應(yīng)在上市公司層面完善對員工股票期權(quán)的分類標(biāo)準(zhǔn)，具體按照期權(quán)計劃“激勵性”和“規(guī)范性”的有無對各激勵計劃施以不同的稅負(fù)設(shè)計與稅收處理，在不違反法律法規(guī)禁止性規(guī)定的前提下，允許上市公司在較為自由和寬松的制度環(huán)境中設(shè)計與實施股票期權(quán)計劃;此外，為避免行權(quán)日納稅所產(chǎn)生的一系列弊病，筆者認(rèn)為應(yīng)當(dāng)在上市公司層面亦施行“遞延納稅”政策并在遞延計稅時單獨(dú)設(shè)置一套優(yōu)惠稅率，在加大現(xiàn)有計稅方法之優(yōu)惠性的同時又保證“優(yōu)惠”的普